加载中…对于逐步建仓的一些看法
(2014-03-19 21:09:52)
标签：
逐步建仓越跌越买财经 |
2014-03-19
建仓的策略是“越低越买”，这个是毫无疑问的，问题是低到什么程度，买多少，这个是我们在实际操作过程中切实需要解决的。下面根据各路高手的操作路子及自己的一些想法进行分析。
方法A（1234法）：这个方法是编程浪子在用的，其策略是股价在初始建仓价的基础上每下跌10%，分别加仓10%，20%，30%……
方法B（均匀加仓法）：此法小小辛巴在用，其策略是股价在初始建仓价的基础上每下跌一定幅度（如10%），分别加仓100%。
方法c（2468法）：其策略是股价在初始建仓价的基础上每下跌10%，分别加仓20%，40%，60%……
方法d（13610法）：其策略是股价在初始建仓价的基础上每下跌10%，分别加仓10%，30%，60%，100%……，这是1234法的强化版，即跌得越多，加仓幅度越大。
方法E（2345法）：其策略是股价在初始建仓价的基础上每下跌10%，分别加仓20%，30%，40%……
根据计算，各种方法的建仓成本比较如下表：
| 下跌幅度 | 平均成本 | ||||
| A | B | C | D | E | |
| 10% | 0.99 | 0.95 | 0.98 | 0.99 | 0.98 |
| 20% | 0.96 | 0.90 | 0.94 | 0.95 | 0.95 |
| 30% | 0.91 | 0.85 | 0.87 | 0.88 | 0.89 |
| 40% | 0.85 | 0.80 | 0.80 | 0.78 | 0.83 |
| 50% | 0.78 | 0.75 | 0.73 | 0.69 | 0.77 |
| 60% | 0.71 | 0.70 | 0.65 | 0.60 | 0.70 |
| 70% | 0.63 | 0.65 | 0.58 | 0.51 | 0.63 |
| 80% | 0.56 | 0.60 | 0.50 | 0.42 | 0.56 |
各种方法建仓成本排名如下：
| 各种方法成本排名 | |||||
| 下跌幅度 | A | B | C | D | E |
| 10% | 4 | 1 | 2 | 4 | 2 |
| 20% | 5 | 1 | 2 | 4 | 3 |
| 30% | 5 | 1 | 2 | 3 | 4 |
| 40% | 5 | 3 | 2 | 1 | 4 |
| 50% | 5 | 3 | 2 | 1 | 4 |
| 60% | 5 | 4 | 2 | 1 | 3 |
| 70% | 4 | 5 | 2 | 1 | 3 |
| 80% | 4 | 5 | 2 | 1 | 3 |
| 综合排名 | 5 | 3 | 1 | 1 | 4 |
毫无疑问排名第一的CD应该是首选，但是还有一个不容忽视的问题就是各种方法的可操作性，比如其仓位对比表如下(假设初始建仓为5%)：
| 下跌幅度 | 仓位一览表 | ||||
| A | B | C | D | E | |
| 10% | 5.50 | 10.00 | 6.00 | 5.50 | 6.00 |
| 20% | 6.50 | 15.00 | 8.00 | 7.00 | 7.50 |
| 30% | 8.00 | 20.00 | 11.00 | 10.00 | 9.50 |
| 40% | 10.00 | 25.00 | 15.00 | 15.00 | 12.00 |
| 50% | 12.50 | 30.00 | 20.00 | 22.50 | 15.00 |
| 60% | 15.50 | 35.00 | 26.00 | 33.00 | 18.50 |
| 70% | 19.00 | 40.00 | 33.00 | 47.00 | 22.50 |
| 80% | 23.00 | 45.00 | 41.00 | 65.00 | 27.00 |
那么我们需要考虑的是，在极端情况下，某只股票的仓位达到多少合适？65%行吗？貌似不大靠谱。
就我个人而言，我觉得C比较合适，但在下跌80%的情况下，仓位将达到41%，这显然是过高了。
当然在实际操作中，我们还可以灵活变动，比如采用C，变化幅度改成15%等等。
2014年6月22日
上面的增仓比例是按照股份来的，比如建仓是100股，如果首档增仓比例是20%，那么是20股，另外一种是按金额来，效果应该更好，即建仓是100块，增仓是20块，下面以2468法为例简单分析下。
| 下跌幅度 | 股份比例法 | 金额比例法 | |||||||
| 数量 | 金额 | 平均成本 | 仓位 | 数量 | 金额 | 平均成本 | 仓位 | ||
| 1 | 0% | 1 | 1 | 1.00 | 5% | 1 | 1 | 1.00 | 5% |
| 0.9 | 10% | 0.2 | 0.18 | 0.98 | 6% | 0.22 | 0.2 | 0.98 | 6% |
| 0.8 | 20% | 0.4 | 0.32 | 0.94 | 8% | 0.50 | 0.4 | 0.93 | 8% |
| 0.7 | 30% | 0.6 | 0.42 | 0.87 | 10% | 0.86 | 0.6 | 0.85 | 11% |
| 0.6 | 40% | 0.8 | 0.48 | 0.80 | 12% | 1.33 | 0.8 | 0.77 | 15% |
| 0.5 | 50% | 1 | 0.5 | 0.73 | 15% | 2.00 | 1 | 0.68 | 20% |
| 0.4 | 60% | 1.2 | 0.48 | 0.65 | 17% | 3.00 | 1.2 | 0.58 | 26% |
| 0.3 | 70% | 1.4 | 0.42 | 0.58 | 19% | 4.67 | 1.4 | 0.49 | 33% |
| 0.2 | 80% | 1.6 | 0.32 | 0.50 | 21% | 8.00 | 1.6 | 0.38 | 41% |
从上表可以看出，金额比例法可以降低成本，但是同样的，他也会增加负担。
喜欢
0
赠金笔