降拨备宜慎重宜缓行

当前全世界经济都在下行，大家都很着急。我国尤其着急。去年GDP增长6.9%，照理不低，一枝独秀，但不知怎么从上到下一片恐慌。这两年刺激经济的政策不断出台，降息降准又降税，能降的都降了。正当管理层苦于不知道还有什么可降的时候，最近有舆论说，银行还可以降拨备，以便银行有更多的资金投放市场。

拨备这玩意是专业名词，朋友们看了就了，一般不会在意。但本老头是搞这一行的，感觉降拨备应当慎重，应当缓行。

拨备是啥呢？就是银行为了冲销不良贷款，按照一定的计算办法在税（所得税）前列支的一种款项，专户储存起来。当不良贷款发生了，而且收不回来了，就在这里拿钱核销。目前银监会规定拨备率为150%，即预计有一元的贷款损失，就要准备1.5元的核销资金。这个办法施行几年了，全国银行的账上累积了大量的拨备资金。多少呢？大概有两万多亿。这些钱不是利润，不能用来分红；也不是资本金，不能作为杠杆扩充贷款。于是有人建议，降低拨备率，由150%降为120%。

据说要是这么一降，就不得了，可以增加利润7646亿。如果按照 70%的比例计入资本，可补充资本金5352亿元，按10倍扛杆计算，可支持5.35万亿左右的信贷规模。

你看看，既可以大幅增加利润，又可以扩大贷款投放，多好的事情哟！大幅增加利润，那银行的数字就好看了。银行的数字一好看，政府就有钱用，股市也有信心啦！而扩大贷款投放，直接往市场注入资金，在经济低迷之时就如一剂强心针哟！

本老头也觉得这是一个办法。但这个办法是一种舍血本的办法，宜慎重，宜缓行。

为啥呢？因为我国银行的拨备率是比较高，但这是对公布的不良贷款而言的。2015我国贷款的不良率为1.67%，不良额为1.27万亿，实际的情况要严重得多。许多不良贷款被一再转贷掩盖起来了，还有这些年大量新发放的贷款尚没有到期，但因为经济下行已经在事实上成为不良了。我国去年底的贷款总量是多少？76万亿！对于这个天量而言，两万多亿的拨备不是多了，而是少了。可以肯定，未来的几年将是不良贷款集中暴露的时期，到时候会让人们的眼镜跌碎一地。现在把拨备率降下来，少提拨备，到时候需要大量核销坏账的时候没钱了，咋办？

有些内行的朋友会说，不良贷款暴露了之后再提拨备不迟，不必慌张。可是，如果天量的不良贷款汹涌而来，你还有能力提足拨备么？

值此危机之时，有些专家提出降拨备的主意，短期会有效果，而且立竿见影，但从长远看，这是为了今天的日子断了明天的后路，是典型的短期行为。但愿肉食者朋友不要被忽悠，坚持审慎原则，守住银行不要出事。经济再困难，只要银行稳健，总还有希望在。要是先把银行的血抽干了，那才叫天作孽尤可违自作孽不可活！