保利地产2014年扣非归母净利润120亿，按股权激励条件，三年复合增长8%，2017年应达到151.2亿，按118.57亿股股本计算，每股收益为1.28元，估计保利不会做的这么明显，不妨按每股收益1.3元计，按约定的30%的分红比率，每股股息约为0.39元，按5%的股息作为股价长期底部，那么股价约为8元。2016年底，每股净资产7.54，16年年度分红约为0.3元，2017年年底，每股净资产约达到8.54元。如果现价9.1元购入，分红后成本为8.8元，差不多。

      结论:粗略估计，股价如达到8元，2017股息率会达到5%，市盈率会达到6倍多一点，并且在2017年年报后会破净。而股权激励行权价是8.72，综合看，最差8元也是长期底部。持仓的，没必要减了，离8元也不是太远，当然，也没必要加了；没买的，可以等等。总之，不动就好。