招商银行(3968)我是最近才转到国内A股购买的，因为价差实在太大了，反正也没有打算三五年内卖，没理由白白地给多三成多。民生银行(1988)则是在送红股前以在H股买的。我把它们放在一起因为它们都是我的短期非卖品，同时也都是半民营的控股银行。

在国内厂我有好几个银行的账户，但说起服务效率，最好的还是招行。很多人买银行股喜欢看市盈率市账率。但，我从不苟同。要明白银行股是否值得买入除了市账率、市盈率外，更重要的是银行吸引客户的能力，这才是本，才是将来盈利的来源呀!因为市账率反映的只是资产，只有被收购时才有意义。吸引客户能力越强的银行，它们往后的盈利一般会比其它银行高出很多。而反映吸客能力的指标就要看资产负债表里面的客户存款了，而中国吸收存款能力比较强的大型全国性银行就是招商银行和民生银行。我拿两三只中银行股比较一下就明白存款增长和盈利增长的关系有多么重要的。

我选招商银行(3968)、工商银行(1398)、中国银行(3988)、工商银行亚洲(0349)、香港恒生银行(0011)和大新银行(2356)作比较。

招商银行客户存款2005年底是6344亿，2009年底增长至16081亿，同期盈利从36亿增长至207亿。

工商银行客户存款2005年底是57368亿，2009年底增长至97712亿，同期盈利从361亿增长至1461亿。

中国银行客户存款2005年底是36994亿，2009年底增长至66205亿，同期盈利从249亿增长至920亿。

工商银行亚洲客户存款2005年底是609亿，2009年底增长至1611亿，同期盈利从9亿增长至25亿。

恒生银行客户存款2005年底是2006亿，2009年底增长至3446亿，同期盈利从113亿增长至132亿。

大新银行客户存款2005年底是445亿，2009年底增长至564亿，同期盈利从9亿减少至6亿。

从以上数据可以看出来，同样是以香港为业务的三家银行，吸金能力强的盈利能力表现一般会好很多的。如果说服务质量和管理，那个香港人会说工商银行亚洲会比恒生银行要好？开玩笑！

招行和民生还有比国有银行优势的地方就是它们的靈活性。它们都不约而同地加快中小企的贷款，利率比国有银行要高而且要求抵押还严格，但因为批款快而且容许短期贷款，所以还是有很多工商业的客户宁可付高一点的利息向它们借。我认识有台州的朋友就是因为接了单子没钱生产，拿信用证去招行借款，才一百二十天，连手续费差不多要5%了。但我朋友还是乐意给，因为它的单子有十几个巴仙毛利。如果去国有银行，批个一两个月，单子也不用接了。

再说说贷款风险，国内银行业其实是很幸福的，为什么呢？在欧美甚至亚洲其他国家，金融诈骗罪往往只判个两三年徒刑，因此金融诈骗的案子无日无之，信用卡诈骗更是数不清。但中国的金融诈骗动不动就判个二三十年甚至无期徒刑，敢冒死作案的人不多，银行的贷款损失往往是出于自身分险评估不足多于被骗。香港人也许无法相信，在中国信用卡透支还不起也可以被判刑的，这种生意去哪里找呀？