年底手头有闲钱，如何钱生钱

 邓浩志接受《信息时报》采访

    接近年底，一般发放的分红奖金较多，不少市民手头有些可动用的闲钱，加上CPI重回“2时代”，未来通胀压力大，不少人对投资已是跃跃欲试。去年央行连续两次降息，是否需要把房贷提前还款？开发商为了冲年底业绩，纷纷加大了优惠折扣力度，你是否动了心？近期股市连创新低，虽然让很多股民血本无归，但似乎也迎来了抄底的又一好时机？通货膨胀的年头，如何抓稳年关之际让钱再生钱，是不少市民年终关心的大事。

　　房贷

　　利息下调 房奴提前“还债”

　　今年6月和7月，央行连续两次降息 ，5年期以上贷款的基准利率从原先的7.05%，降到了目前的6.55%，降幅达到7.1%。业内人士测算，以贷款100万元30年期为例，选择等额本息方式偿还，今年每月还款金额为6686元。两次降息后，明年每月偿还金额6354元，每月减少332元。以往，只有加息的年份，12月提前还贷款的人才会多。可今年，提前还贷的人也不少。某银行信贷经理告诉记者。不少人认为，现在市面上，股票、基金都在跌，理财产品5年期的年回报率也不到5%，不如还掉贷款来得划算。

　　房市

　　最高优惠7.7折 促销五花八门 

　　搜房网数据监控中心统计，截至2012年12月4日，广州在售项目（包括洋房和别墅）一共有351个，12月推出优惠措施的项目有168个，优惠占比为47.86%。其中，在售住宅优惠项目有150个，占在售住宅项目49.18%；别墅优惠项目18个，优惠占比为39.13%。

　　与11月相比，12月份全市的打折力度基本持平，排在首位的仍然是今年内多次出现过的金海岸花园聚湖，该盘位于番禺区亚运板块，一次性付款折扣一直保持为7.7折。据了解，在12月份新上榜的打折力度较大的楼盘都来自于花都和番禺。此外，白云区推新优惠也相当“给力”：岭南新世界开盘有8.8折，团购再可享受1万抵10万优惠，金沙洲的星汇金沙诚意登记也有9折优惠，而中海云麓公馆则推出20万抵50万优惠。

　　据统计，广州12月份打折优惠项目最多的区域仍然是花都，打折楼盘达到49个，比11月份略为减少2个。花都打折盘分布较为平均，多数以付款折扣的方式呈现，不过也有一些楼盘较为“别出心裁”，如出售别墅元邦山清水秀就打出“买房送奔驰”的噱头。

　　股市

　　再创46个月新低 9成股民赔钱

　　经历过11月4.29%的下跌后，沪指12月遭遇开门黑，盘中跌至1949点再创46个月新低。调查显示，高达95.3%的股民在11月赔钱，其中49.6%的股民赔了30%以上，损失惨重。

　　北京一女股民表示，股市蒸发掉她2套房子。这条消息立刻引起了许多网友的共鸣。国家信息中心首席经济师范剑平其腾讯微博上指出：股市是中国最大的悲剧题材。另外，面对通货膨胀未来的趋势，他建议投资者减少货币类资产配置比重，增加实物类资产配置比重。

　　分析人士指出，根据目前的观察来看，蓝筹股和超跌股以及低价股将成为下一轮大盘反转的主力筹码，稳健投资者可以开始在2050点得到成交量支持后开始逐步建仓，短线投资者则要逢高减仓进行波段操作，不断降低股票的成本。有统计显示，在A股估值震荡下移中，大资金入市欲望逐步膨胀。包括券商、QFII、保险以及信托在内的5大机构快速增加账户数。

　　争议一：是否有必要提前还贷？

　　专家：因个人情况而异

　　是否房奴们都适合提前还贷呢？经纬行研究中心高级主任曾英杰表示，采用等额本息还款方式的贷款人，如果还贷期较短，本金还的比较少的时候，提前还贷有助于减少利息。如果还款期已过办，甚至利息已经还完绝大部分的情况，则完全没必要提前还贷。

　　方圆地产首席市场分析师邓浩志认为，是否提前还贷主要看个人的资金使用情况，如果资金宽裕也没有什么投资渠道的自然适合提前还贷，毕竟银行利息比贷款利息要低。如果资金紧张或者有更好的投资渠道，收益要比贷款利息更高的投资项目，那就不适合提前还贷。

　　争议二：当前是否适合投资？

　　专家：看看2013年情况再说

　　对于有闲钱是投资还是提前还贷，有专家认为，如果有比较好的投资渠道，收益远高过贷款利率，则无论何种情况，都没必要提前还贷。但广东工业大学房地产高级经济分析师申格联则持保守态度，他认为，如果如果手头有闲钱，建议先还清房贷，因为通货膨胀时期钱在谁手中谁就是受害者。另外，在目前经济形式不稳定的情况下，投资需谨慎。首先按房价收入比看投资房产不是最佳时期；按股市当前的制度看，投资股市也是百姓的“陷阱”。“我个人建议看看2013年的情况再说，因为一、两年的储蓄不会带来大的损失，却有更大的商机等待有准备的投资者”。申格联进一步表示。

　　争议三：是投资股市还是楼市？

　　专家：楼市比股市更“安全”

　　至于选择房市还是股市投资，曾英杰建议，首先需看投资渠道的收益率情况，其次，看房贷进行到的时段，不同情况有不同选择。他认为，对于绝大部分消费者而言，以股市为代表的金融市场对投资者的要求高，风险也高。买房投资会好过投资金融市场。

　　邓浩志认为，股市近期创了新低，但市场整体情绪仍然不稳定，所以投资股市短期内存在不确定性，当地长期看股市和楼市都是有机会的，楼市相对而言已经触底成功，目前正逐步反弹，无论政策如何变化，都改变不了中国城市化的进程，所以楼市始终都是一个不错的投资选择，而选择在这个时候入市，可能是一个不错的“抄底”时机。加上明年楼市因为供应量不足的问题，可能有会一定程度的上涨。