【阿令】一直寻第2波上涨”的股票——20241209
2024-12-09 16:56:17
恒生指数，尾盘急升3%，预计明天A股大概率是跟涨了。
深证综指，短线：
趋势。持续向上，一直在55日线上方；
波动率。已经从9月底的“异常波动”之中恢复正常，回到了历史平均的波动率水平附近，再考虑趋势向上，预计会相对缓慢，但更持续地上涨；
成交额。回落至10000亿附近，但实际上略高于2015年的峰值水平，是比较活跃的。
这种情况，适合“各找各妈”，做长线、短线，大盘成长股、小盘妖股，井水不犯河水。我主要还是做大盘成长股，但暂时不关心长线，现在相对关注中线（12月~明年上半年）和短线（12月~明年1月春节前）。
科创创业50，中线，预计第2波上涨持续到2025年3月前后，点位在1575点附近（2022年7月高点），还有约23%空间。直观地参考，第2波上涨会比较接近2022年7月那波反弹，持续3~4个月，涨幅32%~39%，也就是时间比第1波长得多，但涨幅也小得多；
显然，第1波上涨这种短时间、涨幅大的走势，对于选股能力毫无要求，直接买科创板、创业板、半导体、券商等ETF就是很好的。而对于选股能力较强的投资者来讲，上涨持续的时间，比涨幅更重要，所以第2波上涨很可能有更大的发挥空间。
第2波上涨的选股：
1、回顾第1波上涨的强势股，大部分是2024年2月见底的，以人工智能上游板块（AI芯片、PCB、服务器）为典型代表，也就是说，对于这些强势股来讲，它们实际上是第2波上涨，通常是主升浪。但接下来3个月，整个市场发动第2波上涨的时候，这些强势股，就已经是第3波上涨了，第3波通常是震荡筑顶阶段，甚至有些股票都不会创新高了；
2、所以，理论上，选股就是一直选“第2波上涨”的股票即可。此时此刻，“第2波上涨”股票的主要特征就是，2024年9月才见底，然后近2个月涨幅不过于大，50~100%最好，目前最典型的就是“新半军”板块。而市场整体的第2波上涨持续时间长、波动小、速度相对慢、涨幅相对小，这种环境下，市场情绪的作用会下降，基本面的作用会上升，而“新半军”是典型的基本面优秀的成长股。
消费医药，也是9月份开始上涨，以及基本面优秀的股票，但现在成长性削弱了，反弹力度应该会弱于“新半军”。
金融股，总体上是2024年1月份见底，9月份算是第2波上涨，接下来3个月有一定的滞涨风险；
但细分来看，银行股是2023年12月见底，保险股是2024年1月见底，券商股是2024年7月份见底，地产股是2024年8月份见底，券商股和地产股的滞涨风险要小一些。
资源股，1月份和9月份低点的水平很接近，把低点算在9月份更合适，因为9月份的反弹，不如1月份的反弹幅度大，并关注第2波是不是有补涨的机会。
操作策略，仓位100%：
芯片股45%、券商股40%、新能源10%、有色股5%。
长线暂时不用考虑了，主要关注中短线：
短线，12月份，整体是看涨的，但12月底或1月初，考虑减部分仓位；
中线，明年一季度，整体也是看涨的，3月底也会考虑减仓，但现在距离还有点远，到时候还要再确认。
【阿令】一直寻第2波上涨”的股票——20241209
恒生指数，尾盘急升3%，预计明天A股大概率是跟涨了。
深证综指，短线：
趋势。持续向上，一直在55日线上方；
波动率。已经从9月底的“异常波动”之中恢复正常，回到了历史平均的波动率水平附近，再考虑趋势向上，预计会相对缓慢，但更持续地上涨；
成交额。回落至10000亿附近，但实际上略高于2015年的峰值水平，是比较活跃的。
这种情况，适合“各找各妈”，做长线、短线，大盘成长股、小盘妖股，井水不犯河水。我主要还是做大盘成长股，但暂时不关心长线，现在相对关注中线（12月~明年上半年）和短线（12月~明年1月春节前）。
科创创业50，中线，预计第2波上涨持续到2025年3月前后，点位在1575点附近（2022年7月高点），还有约23%空间。直观地参考，第2波上涨会比较接近2022年7月那波反弹，持续3~4个月，涨幅32%~39%，也就是时间比第1波长得多，但涨幅也小得多；
显然，第1波上涨这种短时间、涨幅大的走势，对于选股能力毫无要求，直接买科创板、创业板、半导体、券商等ETF就是很好的。而对于选股能力较强的投资者来讲，上涨持续的时间，比涨幅更重要，所以第2波上涨很可能有更大的发挥空间。
第2波上涨的选股：
1、回顾第1波上涨的强势股，大部分是2024年2月见底的，以人工智能上游板块（AI芯片、PCB、服务器）为典型代表，也就是说，对于这些强势股来讲，它们实际上是第2波上涨，通常是主升浪。但接下来3个月，整个市场发动第2波上涨的时候，这些强势股，就已经是第3波上涨了，第3波通常是震荡筑顶阶段，甚至有些股票都不会创新高了；
2、所以，理论上，选股就是一直选“第2波上涨”的股票即可。此时此刻，“第2波上涨”股票的主要特征就是，2024年9月才见底，然后近2个月涨幅不过于大，50~100%最好，目前最典型的就是“新半军”板块。而市场整体的第2波上涨持续时间长、波动小、速度相对慢、涨幅相对小，这种环境下，市场情绪的作用会下降，基本面的作用会上升，而“新半军”是典型的基本面优秀的成长股。
消费医药，也是9月份开始上涨，以及基本面优秀的股票，但现在成长性削弱了，反弹力度应该会弱于“新半军”。
金融股，总体上是2024年1月份见底，9月份算是第2波上涨，接下来3个月有一定的滞涨风险；
但细分来看，银行股是2023年12月见底，保险股是2024年1月见底，券商股是2024年7月份见底，地产股是2024年8月份见底，券商股和地产股的滞涨风险要小一些。
资源股，1月份和9月份低点的水平很接近，把低点算在9月份更合适，因为9月份的反弹，不如1月份的反弹幅度大，并关注第2波是不是有补涨的机会。
操作策略，仓位100%：
芯片股45%、券商股40%、新能源10%、有色股5%。
长线暂时不用考虑了，主要关注中短线：
短线，12月份，整体是看涨的，但12月底或1月初，考虑减部分仓位；
中线，明年一季度，整体也是看涨的，3月底也会考虑减仓，但现在距离还有点远，到时候还要再确认。