2010年全球小额信贷网络组织SEEP年会综述

SEEP是一家全球小额信贷网络组织，为世界各地小额信贷网络机构提供支持服务。SEEP每年秋天在华盛顿召开年会，并从2007年开始同时召开全球小额信贷网络峰会。中国小额信贷发展促进联盟（原“小额信贷发展促进网络”）因参与花旗网络能力建设项目，从2007年开始每年派代表出席会议。

今年11月2日至5日，小额信贷联盟派秘书长白澄宇和副秘书长王丹出席了SEEP年会和全球小额信贷峰会。

一、SEEP年会综述

这次年会与往年一样分以下几个传统主题进行了广泛的讨论（日程附后）：

-          风险管理

-          有责任的小额信贷（社会绩效）

-          价值链开发

-          小额信贷商业模式

-          综合解决方案（小额信贷与其他领域的结合）

这次会议碰巧是在印度小额信贷危机的背景下举办的，因此风险管理和社会绩效成为尤为关注的话题。其实，早在华尔街日报报道印度小额信贷危机之前，世界各地小额信贷已经出现了一些问题，包括社会目标的偏移、利率偏高、过分竞争、客户过度负债、拖欠的增加、机构负债率偏高、汇率风险等等。这次会议主要关注的问题是：

1、               小额信贷的社会目标和社会绩效：在金融危机爆发之前，国际小额信贷领域主要讨论的话题是如何促进小额信贷的商业化，如何放宽监管促进小额信贷增长，如何提高小额信贷机构盈利能力并可持续发展。金融危机之后，特别是印度小额信贷危机之后，行业重新审视小额信贷发展的初衷，将社会目标和社会绩效作为小额信贷发展的双重目标和双重底线之一。这次会议更加关注扶贫目标和客户利益，强调了小额信贷的社会目标和社会绩效，并把社会目标和社会绩效管理作为风险因素结合在一起讨论。

2、               与社会目标与绩效相关，，讨论了如何让小额信贷更好发挥扶贫作用。开场的主题报告是请三位作者介绍《穷人的钱袋子 - 穷人如何用每天2美元度日》（Portfolio of the poor - how the world's poor live on $ 2 a day) 一书。作者是 Daryl Collins, Jonathan Morduch, Stuart Rutherford, and Orlanda Ruthven。他们在南亚、南非和拉美进行了连续多年的田野调查，让穷人每天记账，通过大量的数据对穷人的收入和支出等经济上的行为方式做了深入的分析，并以此为基础开展了有益的小额金融实验项目。他们的出的结论是：穷人的财务特征不仅是收入低，更重要的是收入不稳定，还缺少理财的方式；穷人不缺日常生活的借款款来源，有很多途径可以解决，但他们缺少生产性借款来源；穷人缺少的不仅是资本性贷款，也缺少流动资金和过桥贷款；穷人知道储蓄也经常储蓄，但缺少安全和便利的储蓄方式。他们在调查中发现了很多民间的理财方式和组织，比如非洲的储蓄俱乐部，能有效解决穷人的部分储蓄信贷需要。在以上判断基础上，他们在孟加拉等地开展了P9项目，项目理念是帮助穷人建立稳定的资金流。做法是：

1）  先给农户提供0%利率贷款，但收1%手续费；

2）  要求农户从借款中拿出30%资金储蓄，储蓄利率也是0%；

3）  贷款到期后，农户要归还全部贷款；

4）  还款后储蓄依旧保存在账户中；

5）  第二次借款时，再提取30%放入存款账户；

6）  以此不断滚动，穷人的储蓄账户资金逐渐增加，然后可以提取出来用于家庭开支。

他们的研究成果可以很好地分析穷人在经济领域的行为方式，对小额信贷机构市场定位、产品开发和风险管理有很大的参考价值。

3、               在讨论小额信贷风险时，普遍关注的是过分竞争和客户过度负债。大部分代表认为，目前的危机并不具有普遍性，仍然是局部的问题。很多人认为，过分商业化和对外部商业资本的依赖，是问题的主要根源。在利润最大化动机驱使下，部分小额信贷机构过分追求超额回报，有些机构的ROE高达40%，远远超过银行业平均回报率。其结果是导致贷款定价过高，加重客户负担和压力。同时，大家也看到，由于行业信息不透明，小额信贷机构没有纳入征信系统，使得机构间的竞争存在盲目性，这是风险产生的另一个重要因素。另一发言人对于消费信贷提出了严厉的批评，认为小额信贷如果不能为穷人创造收入，那么它就会让穷人陷入重重的债务泥潭。美国的次贷危机就是一些金融机构不负责任的放贷行为引发的，小额信贷领域需要以此为鉴。

4、               会议也提出了一系列解决问题的建议：

n         针对商业化的片面追求，会议提出要对小额信贷机构和投资者进行社会绩效评估和认证；

n         为减少小额信贷机构对商业资本的依赖，会议建议小额信贷机构应吸收储蓄；

n         会议建议小额信贷行业应该加强信息共享和透明度，建立有效的征信系统，加强行业自律。多数人认为，因危机只是局部现象，监管当局没有必要小题大做，没必要因此改变较为宽松的监管制度，预期过分干预，不如支持信息和征信系统的建立。

n         会议代表普遍认为，小额信贷不是包治百病的良药，需要其他领域工作相互配合，小额信贷机构应该开阔眼界，帮助客户寻求更多的综合解决方案，才能真正帮助客户改变生活状况，也才能从根本上保证社会目标和经济目标的实现。

二、全球小额信贷网络峰会综述

今年的峰会的议题与SEEP年会的内容基本契合，主要在以下领域进行了交流：

1、  各地区小额信贷市场发展动态和趋势比较

2、  小额信贷网络会员发展策略

3、  小额信贷网络在行业信息交流领域的作用

4、  小额信贷社会绩效认证工作

峰会期间，SEEP还为参会网络提供了能力建设培训。