西南财经大学西部商学院与法国南特高等商学院联合打造的企业家学者项目（DBA），旨在培养具有进取精神和使命感的行业领军人物，培养学生的系统性和批判性思辩能力、严谨细致的科研能力，能直击问题本质，引领行业变革。

DBA项目自2015年成立以来，已经成功培养了140余名企业家学者，其中78名已顺利取得DBA博士学位，他们中无数人成为了行业引领者和新商业文明的践行者。

我们在西财西商十年之际推出的专栏——企业家学者项目（DBA工商管理博士）人物特辑，已分享了五篇优秀毕业生的博士论文。本期我们将分享大文教育规划创始人，2018级DBA孙浩的个人感悟及其毕业论文——《科技类上市公司的ESG评级研究——以中国科创板为例》。

四年的DBA 时光，实属不易。在这四年的时光里，我有过动摇，有过对自我的不自信，有过想放弃的瞬间，但最终我还是想自豪的说出，我坚持下来了，我完成了这项在职博士的挑战！在论文撰写期间，尤其是在前期大量数据收集、整理、分析，进行这些无比枯燥乏味工作的时候，我在某个瞬间闪现新的研究发现，我再次感受到了无法用言语表述的心情。收获如此多的情感与成就，是读书之前的我无法想象的。在DBA这段学习期间我收获了生命中四件宝贵的财富：学术研究能力，国际留学视野，实践创业项目以及众多良师益友。

我要感谢我的博士导师李志勇教授，在我论文选题时帮我解惑答疑，我曾多次更换论文方向与题目，甚至曾几次想放弃，我的导师一直在全力支持我、鼓励我。如果按照当前流行的一句话，平淡的生活治愈了忙碌人们的精神内耗，那么我想说，李老师帮我点亮了治愈我的星星之火，那就是用最大的热情专注在一件事情上。李老师不仅是良师，也是益友，如同兄长一般对我关怀，由衷感谢李老师，是您陪我走过人生最艰难的一段时间。

我认为获得博士学位不是终点，而是我接下来人生的起点，将理论付诸于实践，保持热情和好奇心，继续深入研究，并不断通过实践检验，最终服务于社会实践工作。

西部商学院为我们提供了良好的学习环境，营造了专业的学术氛围，以及为我们分享了各种经典的商业案例，这些都让我在博士学习期间收益颇丰。值此西商十年之际，祝愿西南财经大学西部商学院未来越来越精彩，祝愿各位导师桃李满天下，祝愿各位同学们友谊长存！

近年来，随着气候变化、劳工条件、企业责任等方面的问题的日益增多，环境、社会和治理（Environmental, Social and Governance，ESG）体系受到越来越多的关注。ESG体系是倡导在投资决策、企业经营发展和政府监管过程中充分考虑环境（E）、社会（S）和公司治理（G）因素的理念，包括信息披露、评估评级和投资指引三个方面，是社会责任投资、经营与监管的基础，是绿色金融体系的重要组成部分。从国际上看，投资者、企业与监管部门运用 ESG 体系来指导实践，显著提升了资产组合的风险控制和长期收益能力，同时也有利于促进绿色经济健康、有序、规模化和多元化发展，提高绿色理念的认识和落实。2017年6月，环保部与证监会签订《关于共同开展上市公司环境信息披露工作的合作协议》，推动建立和完善上市公司强制性环境信息披露制度；2018年上交所拟定了《上海证券交易所上市公司环境、社会和公司治理信息披露指引》，引导上市公司关注环境、社会和公司治理等信息, 2021年11月生态环境部发布《企业环境信息依法披露管理办法》，意味着我国ESG体系已从顶层设计落实到执行层面。但从多年的实践情况看，我国ESG体系在信息披露数量、质量和规范性方面均有不足。

我国科创板自2019年6月13日正式开板以来， 总市值在波动中上升，较好的为中小企业提供了融资渠道。科创板新增了ESG社会责任披露的相关政策，明确要求科创板公司在年报中充分披露ESG的相关信息，但目前针对科创板的ESG评级体系建设尚处于发展阶段，科创板公司的ESG披露有待切实落地。

本文的研究对象是科创板上市公司，运用文献回顾等方法梳理ESG评价体系发展的国际经验，总结了国内构建ESG体系的探索与实践，通过采用问卷调查法、专家访谈法收集专家意见，在充分总结前人ESG评级指标的基础上，利用层次分析法建立了本文的ESG指标体系并利用模糊综合评价法对科创版上市公司进行评级。本文构建的科技类上市公司ESG评级体系，充分考量科技类上市公司环境（E）、社会责任（S）、公司治理（G）三方面表现，筛选出具有可持续发展能力的公司。本文结合万得Wind、华证、商道融绿等机构的评级结果以及科创板上市公司中在环境、社会责任与公司治理的特征表现，总结归纳出不同机构评级结果的异同点和公司ESG评级差异的原因，依据本文所构建的评级体系筛选出的排名前50的公司所构建的ESG50指数在累计收益和超额收益上表现良好，从而为科创板上市公司绿色经营发展提供重要参考，为投资者投资估值体系提供重要补充。本研究有助于树立科创板行业标杆，为政府部门推动绿色经济的发展提供参考建议，为完善中国整个资本市场ESG绩效评价体系提供理论依据与实践经验。

“科学发展”、“转变经济发展模式”、“改善民众生活水平”是我国可持续发展战略的基本内核，任何改革都需要在旧制度和技术上有所突破，否则就无法取得成功，可持续发展战略的实施也不例外。ESG以引导企业自觉履行社会责任为初衷，通过提升企业的环境绩效，从而达到企业治理水平提升的目的，所以对于ESG进行研究，既能践行可持续发展观，又有利于企业自身发展。

与传统的企业绩效评价体系不同，ESG绩效评价涉及到的范围更广，强调企业在关注经济效益的同时也要关注社会效益。引入ESG理念，不仅丰富了企业绩效评价体系的内涵，也提高了企业对全面可持续发展的认识。本文在梳理和总结国内外有关企业绩效评价方法、ESG理论相关文献的基础上，通过构建ESG绩效评价体系，对科技类上市公司的环境、社会责任、公司治理三个。

大文科技专注于教育赛道（家庭教育、提分、教育规划）自媒体流量、内容、产品体系搭建，团队目前签约9位北大、北师大心理系教授专家型IP，20+位自媒体项目操盘手。产品涵盖亲子沟通、青少年心理健康、学习力与学习方法、正念冥想、升学规划、留学规划、身份规划等。

DBA项目是西商和法国南特高商强强联合打造的“塔尖项目”，我们期待更多优秀同行者加入，携手创新管理理念，成为连接学界和商界的桥梁，为中西部地区商业文明发展贡献智慧和知识，聚力致远。

更多DBA信息请咨询：西部商学院蒲老师：15320542526微信同号