1、关于固定止损的设置

2、关于程序化交易

3、棕榈油的用途

 
4、关于品种对冲{中粮卢总讲的}

  期货市场以前主要是大户、产业和散户之间的博弈，现在增加了很多机构进来，它们主要是程序化交易，每次做空某些品种的时候，一定会对冲市场上最强或者最弱的品种。所以才会看现在{当时是2013年5月2日}豆粕、棉花、白糖等基本面中性的品种，反而会涨得不错。因为机构在做空工业品，比如螺纹、焦炭，要对冲豆粕的多单。

5、关于交易的交易漩涡、投资漩涡

  交易中有个关于止损的临界值，如果超过了这个值，交易就成为了1个负向系统，低于这个临界值，就变成了1个正向系统。

培训中有个例子，比如某个人有笔100万的资金，每次用50%的交易资金，赚1倍就止盈，亏50%就止损，那人分析行情的成功率达60%,在某人完成100笔交易之后，账户盈亏的情况，资金大概是多少？

 根据分析，某人在完成100笔交易之后，资金为趋近于0，资金大概只有2万多。

如果这人每次用20%的资金交易，赚1倍就止盈，亏1倍就止损，分析行情的成功率达60%,在某人完成100笔交易之后，账户盈亏的情况是盈利的，盈利749万。

其实交易的临界值是39%。

（胜率/仓位 ）*  （止盈值/止损值） > M(投资漩涡值）

 赚钱时就加仓，亏钱时就减仓，赚钱时就加品种，亏钱时就减品种。就会实现：

大赚小亏，不预测行情，不最求胜率，及时止损，通过不停的试错交易，试单，通过小止损试出大趋势，大盈利。

 基本面分析作为试错交易的辅助工具，用做试错交易的频率依据。

逆势操作，风险最大。每次做的时候要黏住趋势，穷追猛打，直到行情结束，每笔单子都是试仓交易。

平行加仓法 头仓试单，用总资金的3%，不能超过总资金的10%，每次都按10%的加仓。如果有浮盈，可将止盈设在30%。

采取均匀开仓，分批开仓，循序渐进。

单次单品种试单，每天不超过3次，超过了当天就休息。连续单试单失败后，降低试单频率。

止损，固定止损设合约报价的0.2%-0.3%,如螺纹1310合约，价位4000的话，止损设为8-12点。最大止损不能超过1.5%。（对螺纹来说，就是不能超过60点）

止盈用浮动止损实现，可将盈利的20%-50%作为浮动值来跟随趋势，注意鱼尾（V形反弹或反转）止损。

试单 试多强势品种，试空弱势品种，行情震荡时，用对冲思路来做。

隔夜单 亏损坚决不隔夜，盈利可隔夜，微利可对冲隔夜。