一、耐心，等待风口光临！（2022-11-30）

1、经济下滑导致上市公司的业绩增长不及预期，带动股市估值的下行。关键的时候，反复告诉大家当上证50跌破9倍，就是历史大机遇，当上证50跌到8倍，标准的遍地黄金。耐心，等待风口光临！

2、本轮以及4月份的大跌，无论是三年前的2440，还是15年前的1649、998，A股30多年来，都遵循了这个规律。也就是说股市并不是熊市不见底，只是大家不懂估值判断的原理。

3、疫情政策已经到了调整的边缘，必然会向好，会更人性化的转变。资本市场是很敏感的，一定会提前反映基本面，昨天直接暴涨。反复提醒过大家，即便砸到了历史大底，也不代表反弹起来就会一帆风顺，一定会进三步退两步，矛盾前行。

4、对于历史大底的筹码必须要耐心去捂住，实际上每一轮的历史大底，拉长三四年来看好公司的上涨10倍是起步价，龙头好公司20倍比比皆是。投资首要做的是逆向，对于超级赛道的好公司，对于高速成长的好公司，需要的就是信仰，我讲清楚没？

5、坚持服用孢子粉石斛，安神、对抗失眠，提高免疫力，活血养颜靓丽肌肤，降低多种慢性病（如糖尿病，胃肠道高血压，心脑血管疾病等）对身体的伤害。中医专家认为，服用孢子粉石斛的同时，将提高西药的疗效，养成健康体检的习惯，就能防患于未然。

二、11月份数据解读：

11月份，制造业采购经理指数(PMI)为48.0%，比上月下降1.2个百分点，低于临界点，制造业生产经营景气水平较上月有所下降。

2、从PMI的分项指数来看，外行所看到的经济稀巴烂，又低于了临界点。但是真正的内行却看得清清楚楚明明白白，中国的经济很有活力，为什么是这样说呢？整个数据当中4月份的数据是最难看的，4月份之后的第8个月也就是11月份的数据，其实表现出足够的可圈可点。
 

3、疫情的层层加码，非理性管控影响了经济的反弹，但是相对于4月份来讲，数据好多了。4月份主要是上海的封控导致了整个经济数据的下滑，4月以后，全国各地行动起来了，一场保帽子大战拉开，管控力度比4月份要大得多，但是数据却比4月份的数据好多了，详细大家自己可以去对比。

4、结论：这就说明中国经济的韧性很强，并不是大家所看到的伸手不见五指，一旦疫情有序放开，经济就会报复性的上涨，这就是主力敢有底气拉的根本原因。

三、理性分析一下新能源的走向：

1、管理层也在看新能源未来的方向，如果没有补贴的话，还能不能继续高歌猛进？这个行业已经很成熟了，政府不能一直补贴下去。

2、燃油车以2.0排量为例，每公里大概是8毛钱-1块钱，1.5的排量大约在6毛钱-8毛钱之间，而这个排量是国产车的方向。就年轻人用车而言，一个月最低要跑两千公里，每个月费用在1200块钱-2000块钱之间，一年的总里程大约是2万-2.5万公里；5000公里保养一次，保养的成本大约每次500-1000块钱，一年保养三四次；燃油车每年的综合成本大约是2万块钱-2.5万块钱之间，平摊每个月大约接近2000块钱，如果房贷再加上用车成本，对于年轻人压力是很大的。

3、新能源车用电成本计算来看，大约是油车的10%-20%之间，而且保养费用还要低得多，可以忽略不计。如果新能源车补贴完全退坡，一台车子的成本大概是2-3万块钱，恰恰是一年燃油车用车成本的钱，你说年轻人会选择什么车？或者年轻人能够选择什么车？不言而喻，就是新能源车；

4、结论：新能源补贴退坡，不但不会影响新能源车的销量，可能还会加速新能源车的销量，等待未来的数据来证明俺们的想法。

四、技术看盘：
1、房地产板块依然维持较高的热度，汽车板块大有接棒的架势，原因是燃油车的税收减免传言会延续，协会的领导表态也打了报告，汽车板块应声而起。为什么说这段话呢？现阶段对于题材，对于政策特别敏感，一点就着。

2、超级赛道，好公司信仰，投资最高境界！坚定不移的抱紧五大方向的龙头，不动摇，等待幸运轮动到你家；今天短线持仓表现不错，鼻喷冲高回落，轻量化貌似触底；目前长线仓位100%、波段仓位100%，短线仓位均无变化，耐心，等待风口光临！人哩？点一个，明天再战！

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君子欲成大器，久利之事勿为，众争之地勿往。利可共不可独，谋可寡不可众。凡成大事者，以识为主，以才为辅。人谋一半，天意一半。谋事在人，成事在天。——曾国藩