【昨日，创业板指低开高走涨1.7% 科技股引领市场反弹】大小指数全天分化严重，沪指盘中再创调整新低，随后在芯片、国产软件等题材股带动下，创业板指震荡走高，两市全天近60只个股涨停，但地产、钢铁、水泥等周期板块全线杀跌，拖累上证50指数走弱，市场总体赚钱效应有所提升。沪指跌0.52%，报收2844点；深成指涨0.16%，报收9339点；创业板涨1.71%，报收1564点。从盘面上看，数字中国、国产软件、钛白粉、网络安全、工业互联网、语音技术、芯片等板块涨幅居前；机场航运、水泥、煤炭、银行、房地产、租售同权等板块跌幅居前。沪股通净流入16亿，深股通净流入10亿。

虽然我反对这种记账式的收评，但是昨天这个东西还是有点意思，大家注意，总结的下跌板块和上涨板块的内容，下跌的都是围绕地产产业链为主的，上涨的都是科技为主的产业，这说明了地产行业应该有利空，科技行业应该有利好。这是政策导向，这两天关于工业互联网，人工智能，智能汽车等消息增多，都是一个明显的信号，这也是毛衣摩擦产生的新的反应。

我的观点认为，国家高层已经给出了我们面对国内外复杂情况下的战略方向，就是坚定发展高科技产业，坚决打压地产泡沫，对传统产业的供给侧改革会持续加大力度，对新兴科技产业会持续加大投入。这也为下半年股市行情定调，重心就是科技产业，联系这一周的政策导向和媒体导向来看，后期重大政策会有陆续出台，这是较大概率的。

工业互联网，人工智能，半导体，国产软件替代，新能源智能汽车等大产业链是重点方向。特别要注意科技股+业绩高增长的个股机会，在熊市格局下，业绩始终是一个非常吸引人的亮点，如果科技股+实质性业绩增长，那么就更加好。

只要是科技股有行情，那么次新股就一定会有行情的，因为次新股基本上都是科技股为主，尤其是中小创板块的次新股，所以对下半年的次新股行情也更加看好了。

次新股有很多优势，比如，没有解禁，没有减持，没有股权质押，刚上市募集了一笔钱，财务上比较安全，通常业绩方面也都不会有黑天鹅，行业好，没有套牢盘，股本小，流通市值平均水平偏低，耗费资金量有限等等好处，所以不要认为游资是瞎炒，是一种风险和收益的平衡选择。这半年白马股多少黑天鹅，老股票的黑天鹅，让多少人伤心。

次新股的短线逻辑，最主要方式就是次新+热点题材，所以次新+科技是核心理念。当然次新股还有其他短线方式，比如三低一早的叠加方式等等

传统产业里面，我目前唯一比较看好的板块可能就是券商，我认为券商跌大了，超跌了，已经回到2014年那个牛市起点的水平了，多年过去，券商回到了上一次熊市的位置了，我觉得超跌了，同时我也认为，券商可能跟地产联系的最少了。

券商的业绩预期不好，主要还是股市不好啊，但是股价的下跌应该已经释放了这种预期利空。现在市场超跌反弹也是一种行情驱动逻辑，所以超跌反弹的角度来看，券商也应该有些行情，而且根据我的分析判断，下半年券商方面也应该有些政策，目的是对证券市场形成重要的支持，发展股市，地产不能容纳资金了，那么只有股市了。这个是没跑的。

人民币的贬值，不只是因为毛衣关税问题，你要和地产，货币，股市联系起来看，就是那么多的货币，以前都事在地产商囤积，保持了经济的平衡，现在地产可能不能再囤积了，那么只有两条路了，一个是进入股市，用这个池子来容纳，一个是贬值，人民币的价值目前和外汇是一种平衡，当这种平衡打破，就是消化更多的货币，你懂的。

以上这些推论和预判，都是预测性的，不管未来是不是真的，我们先做好这根预期打算，先做计划，后再实战中策略保护和修正，大线条我是心里有谱了。我认为苦日子真的快到头了。