眼下，在我国掀起的网络金融潮流，正无情地冲击着传统的储蓄信贷银行，人们都在争先恐后地买入由阿里巴巴为代表的腾讯、百度三大互联网巨头提供的线上货币基金。为应对这种现象，中国银行、中国工商银行、中国建设银行、中国农业银行以及交通银行，已经被迫将储蓄利率上调至央行设定的政策上限，以期留住储户资金。

2014年1月18日支付宝公司向媒体透露，过去7天内有近400万人在余额宝内存款，日均转入超100亿元，这比平日高出数倍，显示余额宝成为今年春节前工薪族最火爆的年终奖理财方式之一。对如此巨大的数额进行计算可以发现，平均每名用户过去一周累计存入的金额为17500元，而在今年1月初，余额宝人均持有4307元。

据此前的媒体报道，面对如此严峻的形势，一位未透露姓名的一位银行高管表示：“储蓄流失的压力非常大，已经失控。我们别无选择，只能全力回击。”

笔者曾写过一篇“马云叫板银行的四大本钱”的文章，于2013年11月4日发表在《中国经济周刊》的“显堂文语”栏目，透露了银行界纷纷设立“打马办”的传言。几天之后，银行业协会举办了一次网络金融研讨会，银行业的高管们纷纷抛出了各自的观点与看法，归结一点，马云掀起的网络金融潮给传统银行带来的冲击不可小视。没想到，传言的银行业“打马办”这么快就行动起来了。

人们都知道，我国3个月至5年定期存款的基准利率水平在2.6%至4.7%之间。自2012年6月以来，商业银行获准将利率在官方基准水平上额外上浮10%。尽管这样，国有银行通常遵照央行制定的指引，一般都将储蓄利率设在低于上限的水平。

然而，马云余额宝的现出，国有银行不得不将央行的指引抛到一边，上调储蓄利率。据媒体报道，除了中国银行之外，其他四家大行已将1年期储蓄利率上调至3.3%，高于3.25%的基准水平。

即便如此，国有银行的储蓄利率相对于货币市场基金所能提供的收益率来说，依然缺乏吸引力，后者通常高于6%。过去一年里问世的由互联网公司提供的新型线上理财产品，已经改变了金融领域的格局。余额宝是阿里巴巴推出的一项服务，它在不到7个月的时间里使其资金管理方——天弘基金管理有限公司成为了中国最大基金公司。余额宝允许用户将存放于第三方网络支付平台——支付宝中的资金投资于货币市场基金。来自天弘基金的数据显示，截止1月15日，余额宝的资产规模超过了人民币2500亿元，用户总数超过了4900万人，已超越了华夏基金管理有限公司，而后者曾连续7年蝉联中国第一大基金管理公司。百度去年10月推出了一款类似的产品。随着腾讯也加入到这股浪潮中来，线上的竞争正变得愈加激烈。传统银行被迫做出反应，这增加了其股价所承受的压力，虽然这些银行盈利表现依然强劲。在16家于A股上市的中资银行当中，有12家银行的股价已经跌破了每股资产净值。

所有这一切都表明，传统银行正面临着前所未有的冲击与挑战，一场新的金融革命已经来临，正倒逼着利率市场化的改革