我曾经多次在微博上谈到某个板块估值偏低，后来的市场走势也证明了这些。微博受140字所限，缺少完整性、连续性。兹举几例，放在这里。

1.       2013年7月中下旬，我们的量化估值系统显示，煤炭板块估值偏低。接下来的几周，沪深股市弱势震荡。而煤炭股逐渐走强，8月12日，煤炭股指数当天疯涨，涨幅达到了夸张的7.9%。8月15日，我们指出，煤炭股的上涨将暂停，接下来一周煤炭股走势确实是稍弱的。7月底至8月15日，煤炭股超额阿尔法收益达到了6.73%，见下图。第二张图显示的是这期间可以取得的套利阿尔法收益。

 http://s13/mw690/677da66cgx6C9wjGrco8c&690
http://s5/mw690/677da66cgx6C9wmCGgY34&690

2.      “ 光大证券8·16乌龙指” 后，我建议大家埋伏券商股。理由见下图。今天，他们收获了一个小红包。我的判断是，今年剩余的时间，机构一定会超配券商股。

http://s13/mw690/677da66cgx6C9wPnqc40c&690

3.     去年以来，我在微博多次晒我们的估值系统，在此略提及。
     1）在2012年9月中旬，关于银行股的利空消息满天飞。那个时候，我们的量化系统估值指出银行便宜。看下图，当时的反对意见很激烈，为尊重对方，我隐去了他名字（涂蓝）

http://s14/mw690/677da66cgx6C9wXSsjP7d&690

    后来市场验证我们的判断。在接下来的数周内，阿尔法收益达到8.32%，即银行股涨幅超越沪深300指数8个百分点。如果买入银行股，卖出期指，将稳赚6% - 8%。

     2）  2013年以来我在微博上另提出过2次相对价值策略：一次是关于多招商银行空平安的交易,另一次是多五粮液空兴业银行的交易. 这两次也是成功的多空策略，有兴趣的朋友可以在我微博上找到。

    这一切多空策略均基于我们自主开发的量化估值系统。基于这个系统的套利阿尔法收益可以做到年化15%以上的收益。