马金斋股指期货闲言碎语

    利用闲暇，可以和朋友们交流。

    我是期货和外汇保证金专业人士，连续10多年潜心在这个市场，很喜欢这个市场。

    10多年里，做少量股票，做一些国内商品期货，更多的是做恒生指数期货与外汇保证金。

    现在，把更多的精力放在了国内沪深300股指期货。

    我是一个独立思考与交易人士，个人的思想及思想的表达保持真诚，永远真诚，不受任何个人或机构影响。

    闲暇了，我会回复朋友们的问题，我也会把自己的一些交易思想放这里和大家分享。

    把重点放在股指期货的投资者和投机者，我就要屏弃“死多头”和“死空头”思维，尽量保持客观看市场，以盈利为目的。

    相信我会成为大家的好朋友，做好股指期货，我有信心，做个好人，我更有信心。

股指期货与股票交易的最大区别：股指期货是保证金交易，且有到期交割时间。
保证金交易，是许多熟悉股票交易与日常现货交易者短期很难适应的。

保证金交易，实质给交易者带来了节约投资资金进行买卖的优势，但多数人在期货市场亏损也是这个原因造成。

所以，开始股指期货投资前，一定要百次千次的模拟和想象资金放大导致的亏盈给你带来的心理影响。

到期交割，就要投资者多的考虑自己投资的品种到期时间。在这个时间以前你的这个品种的买卖必须平仓或交割。

股指期货与商品期货交易的最大区别：
两者相似之处居多，差异较少。
主要差异在于：商品期货的交割物是商品，商品在仓库有库存费、保险费等的产生，且库存量往往比较有限。库存量常成商品期货交易者考虑的重要因素。
股指期货就没有库存费、保险费等的产生，其标的指数更庞大且透明。
相对于商品期货，股指期货的公开、透明度更高，标的的规模更大，更不容易被少数机构操纵。

在参考基差及计算无套利区间时，要多的考虑两者的区别。

我认为做好股指期货需要具备：
渊博的知识、强健的身体、良好的心理素质；
要勤奋、认真、严谨、连续、长期；
盘前、盘中、盘后的准备和工作要做足。

做股指期货前应该有的准备

    作为连续10多年潜心期货、外汇保证金交易约有万次交易的专业人士，对这个市场很熟悉，也看到了许多身边事，为了开放中的中国的新市场的投资者，说下我的看法。 
     第一：要熟悉有关期指交易的有关内容，如交易合约内容、有关交易规则、平台使用等。

    第二：要会算帐，要清楚的计算出自己交易的头寸亏赢对帐户的影响，是否影响自己的心态，自己能打，也要能挨。要把帐算清楚。比如：你每次交易2手，赢利20点，赢利12000，当然你很开心，，但是，如果亏损了，亏100点，就是60000，你还能接受吗？这些要很清楚，要知道自己应对的办法和能力。

    第三：要熟悉了解期货的标的，知道其波动的一般规律。如现在推出的沪深300期货仿真，要熟悉沪深300的来历，知道什么在影响其价格变化，要熟悉其历史波动规律。

    第四：要研究期货品种的价格运行规律，要研究和熟悉相关品种的价格变化规律及他们相互间的关系。如沪深300期货，要熟悉本月，下月价格情况，还要参看下个季月情况，还要能把期货和现货结合，看他们的关系，及关系的变化，，以此增大预测胜算。

    第五：要有较强的技术分析能力。要多看基本技术分析书，要多参照生动的市场多模拟交易和总结，对市场的趋势及趋势的变化、市场特性、价格预期有多的技术分析能力。

    第六：要有良好的基本面分析能力。要了解中国大陆证券市场的主要影响因素，要了解国际市场，要了解相关因素对期货品质价格影响大小，轻重有度。

    第七：要有良好的心态。要有亏赢都较淡静的心态，真实开户交易前，每天交易前，都要问下自己，我的心态好吗？赢了会怎样？亏了会怎样？我有抑制亏损的能力吗？

    第八：要有很好的交易模式。要熟悉自己怎么样的情况开新仓，止损多大，什么情况下平仓，依据是什么。

    第九：要有科学的交易目标。每天想赢利多少？想赢利多少点？1个月帐户想增加多少？

    第十：要有持久作战的心理准备。少一些赌博心理，多一些战胜市场对手的信心。如果抱着试一试的心理，多数难以成功。要作好准备，打持久战，要多付出努力，让市场作你的提款机。

    第十一：要有良好的身体和精神。行情前的大量准备工作，紧张的交易进行时间，交易后的总结，都需要大量时间和思考，要有好的身体，好的身体是好的精神和心态的基础。

    第十二：要认识自己，要认识市场，要认识市场的对手。知己知彼，百战不殆。

要熟悉中国，要了解周边和世界，要了解相近的金融产品。

每天交易前，要把功课做足，心中有数。每天、每阶段，都要总结，以利提高。

我的经验告诉我：
保证金交易中，资金管理是最重要的。
资金多大，每次交易多少，要形成适宜自己的模式。

保证金交易，资金的杠杆作用发挥出来，这对做生意是解决资金问题的好的渠道。用少的钱可以做大生意。这是保证金交易的大的优势。
但杠杆作用，用不好的话，或者说预见不到其风险的话，杠杆作用给投资者带来的风险更大。

做股指期货前前，一定要千遍万遍的模拟和思考。

做沪深300股指期货，需要熟悉中国股票市场、熟悉期货、熟悉沪深300指数、熟悉股票指数期货的一般规律。

心态很重要：
每一阶段、每天、每天的盘前和盘中，我都要问自己，我的心态好吗？
很怕亏损吗？股指期货交易是在预测未来，每次交易，虽然交易时会感觉胜算很大，但每次永远都不会有100%的盈利概率，因为市场有许多不可测因素潜在着。如果很怕亏损，亏损3个点10个点就心理错乱，那就是心态不好，就不适合交易，或者要等心态好后再交易。
不敢盈利吗？盈利5个点10个点，看帐面有一点盈利就急于平仓，这是心态不好。要让技术说话，该平仓时才平，能盈利就要尽可能的盈利。把每一次交易做好。
亏损了想急于扳回吗？今天亏了20点，着急了，怕亏损了不好面对家人或老板，或者自己要给自己压力——今天不能亏损，这样，就加紧交易，争取日内把亏损的补回来。急于交易，很容易错，错了再交易，还容易大错。
心态很重要。
认真的准备、等待着机会，机会来了，就抓。

作单计划很重要：
有多少资金？
每次交易多少？
盈利目标在哪里？
止损位在哪里？

这些，要非常清楚。
每次交易前，每一阶段，都要把自己的交易计划多的考虑，写下来。

专注于交易，很重要。
把主要精力放在准备交易或正在交易的品种，还要留一些精力看相关品种行情的表现或异动。
行情的发展与变化，都有先兆，只要你有足够的经验，再加上认真的盯盘及浏览其他信息，都可以发现这些先兆，以此来判断后面的走势，取胜的概率会大增。

交易时，身体与精神要特别好。大脑高速的运动，接受信息，加工信息，计算大量的数字。做好期货，要耗费大量体力和脑力。

看我的交易，会发现：顺利时，交易节奏快，交易数量多；不顺利时则相反。
    每个人都有顺境和逆境，在交易中也是一样。
   正确的面对顺利，正确的面对挫折，很重要，这几乎决定着最终是亏或赢。

从大量交易恒生指数期货和外汇保证金转到沪深300股指期货，虽然他们有很多相似处，但也有很多差异，需要很多的学习和思考。
学习国内股票知识，了解国内股票交易者习性和思路，了解股指期货交易者的情况，等等。