今天刚从外面回来，有点晚了，简单写一下吧，否则又要忘记了。第一，国企总算走出领导股的样子来了，但是指数依然没方向，30分钟级别还是没修复，下周是否会马上出方向说不清。所以我现在只能建议注意2点，一方面可以先轻指数重个股，跌的时候才买，另外一方面，如果指数出方向了我会再更新，届时再调整方向，我目前估计是指数会在这里纠结一段时间，之后等个股到位才给出方向，如果以3个月看，我认为大概率还是会继续跌的，短期暂时没方向，大概率是上不去下不来，看国企能否更大范围发酵吧。第二，汇率这个事情前面说了，长期我比较悲观，但是短期不用担心，毕竟RMB是没做空机制的，而汇率还是我们央行说了算的。还有一点必须注意，就是如果中国持续贬值，大概率全世界出问题，07年中国只是个代工商，中国好不好不重要，美国才重要，但是到今天，中国已经不只是个代工商了，中国已经跟美国一样成为世界需求的一极，甚至是最重要的一极，如果中国持续贬值只会导致全世界竞争性贬值，然后全世界需求萎缩，让全世界进一步通缩，指望中国贬值来缓解全球通缩是不现实的。所以其实现在除非中国深化改革，结构转型，或者美国能走出危机，否则世界经济基本上是死循环。。。这个不展开了，反正就一点，中国可能通过快速贬值来缓解经济下滑与资本流出压力，但是绝对不可能通过贬值来完成复苏，所以中国目前的贬值一定是有度的，它唯一的影响就是国家（甚至可能是中美的共识）对汇率的态度决定了货币宽松程度，现在6.5都不到就停止了基本上就可以认为下半年货币政策空间很小。