1、传媒股活跃。自上周期，以电影股为代表的教育传媒类个股相继活跃，个股的反弹逻辑就是今年的贺岁档，市场对于华谊兄弟、光线传媒等公司票房较为期待，二级市场股价也随即走高。另外，一些网游类个股，出版发行、广告类个股表现也相对突出。显示市场对于成长性的重视程度依旧，短期内更关注有成长也有利好刺激的个股。 

  
2、军工北斗强势整理。军工北斗之前诸多利好刺激点兑现后，股价纷纷冲高回落。经过近2周的调整，获利盘回吐和筹码的清洗逐步完成，股价调整也逐步到位。短期内刺激点就是嫦娥三登月，估计本周末就可以看到。

  
3、节能环保。节能环保是长期热点，2013年以来政策红利持续释放，未来几年是企业释放业绩的时候，对于一些细分领域的龙头公司来说，业绩能否超预期的增长是关键。二级市场上，大气、水、垃圾三大类公司，一些潜力个股经过反复调整沉淀，也逐步具备了整体走强的条件。对于二级市场资金来说，万变不离其宗，业绩增长的确定性是大家关注的重点，节能环保随着时间的推移，确定性增长的优势将越来越明显。 

  
4、大盘调整是低吸机会。短期内市场关注点是中央经济工作会议和农村工作会议，但在大局已定的情况下，改革是政策的主导方向，经济基本面将低位摆动，没有超预期。A股市场主要推动因素就是资金，后期关注点也要放在这一层面。我们依旧认为，年底的资金紧张是传统，但随着新股开闸，A股的资金供给将持续增加。因此，目标公司震荡调整就是低吸机会。

（一）公共点评：达刚路机（300103）签订2200万美元斯里兰卡公路改造升级工程合同 
事件：公司近期与斯里兰卡国家公路局就RDA/RNIP/PRP3/PHASE-1/PACHAGE-3的道路升级改造工程签订了合同，合同总金额为2,893,511,577.6 卢比（约合22,078,689.23 美元）。 
神光分析： 
1、公司主营沥青材料的深加工设备和沥青路面施工专用车辆及筑养护机械设备的研发、生产和销售，根据公司2013年中报数据显示，公司国外市场销售收入占公司总收入的71.25%，主要市场在国外。 
2、公司与斯里兰卡公路局签订的公路改造升级合同涵盖2 条道路的改扩建项目，合计18.56 公里，履行期限为30个月，合同金额为2,893,511,577.6 卢比，折合22,078,689.23 美元，占公司2012年营业收入的55.79%，对公司未来两年业绩具有积极提振作用。 
3、公司道理养护设备有望受益新型城镇化建设启动带来的大量需求增长，公司业绩有望在未来几年继续保持快速增长态势。 
4、简单计算，目前股价对应的2013-2015年市盈率分别为31倍、21倍、17倍，估值偏高，可关注大额合同及城镇化会议对股价的短期刺激作用。 


（二）公告点评：吉峰农机（300022）拟与昆吾九鼎投资管理有限公司设立基金 
事件：公司为了充分发挥与昆吾九鼎投资的优势，实现双方共赢，公司与九鼎投资共同设立专门为公司产业并购服务的创投基金，通过利用九鼎投资的资源优势及其各种专业金融工具放大公司的投资能力，推动该创投基金去收购或参股符合公司发展战略需要的农机产业或相关标的企业，以产业整合与并购重组等方式，提高和巩固公司在行业内的龙头地位，并借助九鼎投资等专业机构的力量，壮大公司的实力和提升形象。 
神光分析： 
1、九鼎投资总部位于北京，在全国50个地区设有分支机构或派驻专业人员，管理了多支人民币基金和一支美元基金。九鼎投资在农业、装备、消费、服务、医药医疗、材料、矿业、节能环保等领域均有专业的投资团队进行长期研究、跟踪，并有大量的成长期和成熟期企业的投资案例。目前，九鼎投资累计投资企业超过100 家，其中已上市企业及处于上市在审企业60余家。 
2、公司及其他出资人拟与九鼎投资共同发起设立股权投资基金-苏州三农九鼎创业投资中心(有限合伙),作为公司产业并购整合的平台,目标规模为人民币2亿元,公司及下属控股子公司吉峰聚力分别出资1500万元,其余资金由九鼎投资负责对外募集。 
3、三农九鼎并购基金以农机流通企业及相关领域企业项目为主要投资方向。三农九鼎并购基金的认缴出资将用于对中国境内非上市优质企业的股权或非公开交易股票的投资，与股权投资相关联的对被投资企业、其实际控制人和管理团队的债权投资，对被投资企业实际控制人和管理团队的奖励，以及经咨询委员会认可的其他投资。 
4、通过发起及引导社会资金参与三农九鼎基金，开展目标项目的专业筛选、尽职调查，借助成熟的并购市场金融工具，专业团队进行先期收购和管理水平的培训提升，最终满足上市公司的并购式外延扩张需要，公司通过本次产业整合，可利用九鼎投资的资源优势及其各种专业金融工具放大公司的投资能力，推动三农九鼎并购基金收购或参股符合公司发展战略需要的相关标的企业，以产业整合与并购重组等方式，提高和巩固公司在行业内的龙头地位，值得长期关注。 


（三）公告点评：科大讯飞(002230)与中移动建智能语音云能力平台 
事件：科大讯飞发布公告称，与中移动建智能语音云能力平台 
神光分析： 
1、公司拟于中国移动通信集团广东有限公司签署《2013年智能语音云能力平台建设项目合同》，向广东移动“2013年智能语音云能力平台建设项目”提供技术服务。合同总价最高为人民币1.08亿元。 
2、科大讯飞成立于1999年12月，主营业务为智能语音及语音技术研究、软件及芯片产品开发。中移动是科大讯飞的股东，持有科大讯飞15%的股份。截止披露日，科大讯飞与中移动及其关联方累计已发生的各类关联交易的总金额为4019.08万元。 
3、广东移动是中移动的全资子公司，公司注册资本55.95亿元。公司主营业务为移动通信业务。本次合同的有效期从2013年12月1日至2014年11月30日。本次交易的合同金额约占科大讯飞最近一个会计年度经审计营业总收入的13.77%，合同的履行将对科大讯飞的营业收入和营业利润产生积极的影响。考虑到公司面临的不确定性，暂不对未来业绩进行预测。

（一）中航三鑫（002163）2013年预亏4.4亿至5.2亿 
中航三鑫（002163）12月12日晚间发布业绩修正预告，将2013年归属于上市公司股东的净利润由三季报中预计的亏损3.4亿元至3.8亿元，调整为亏损4.4亿元至5.2亿元，公司上年同期为亏损1.30亿元，业绩修正原因为，公司子公司海南中航特玻材料有限公司按照债转股资产评估和审计结果对部分生产设备计提减值，减少当期利润；海南自有砂矿水质处理工程因设备故障原因未按期竣工验收，外购砂源质量不稳定影响产品质量及收益；海南3号线目前生产各类高端玻璃，部分产品成品率尚未达到理想状态，影响经营收益。公司业绩增亏，提醒投资者注意相关风险。 


（二）上风高科（000967）逾3万平米工业用地将被无偿收回 
上风高科（深圳交易所代码：000967）12月12日晚间公告，控股子公司（持有80%股权）四川上风通风空调有限公司近日收到西充县国土资源局下发的《收回建设用地使用权决定书》，决定书载明：无偿收回公司位于晋城镇杨家桥村国道212线侧，地号3030号，面积为33299.91平方米，用途为工业的国有建设用地使用权。对收回土地上的建筑物和其他设施，县人民政府将另行研究处置办法。同时，复议及诉讼期间不停止本决定的执行。若上述土地使用权被实施无偿收回，预计公司账面将形成约190万元的资产损失，对公司当期利润产生较大影响。房屋建筑物原值815万，截至2013年11月账面净值约659万。至于建筑物处置的损益暂无法评估，需等待西充县人民政府的处置办法。考虑到这些不确定性，投资者要注意相关风险。