理性+信仰的人都清楚，经济复苏迟早是会到来的，于是，在寒冷的季节筹谋和积累一些计划是有必要的，懂得分享时代赋予我们的财富蛋糕，也不枉来一回。大话不表了，这里，我主要谈谈如何选择基金和银行理财产品。

过去一年，在股市持续震荡的市场环境下，不少基金投资者出现损失。做新的一年，投资者购买基金应注意以下几个方面：

1、应做好基金组合配置。目前基金产品众多，不同的基金产品具有不同的风险收益特征，投资者在进行基金投资时，进行科学合理的组合搭配十分重要，不应将所有资金都用于购买同一种类型的基金产品或在某种基金产品上盲目累积投资数量，跟风购买新基金更不可取。

    2、不要盲目设立止盈或止损点。基金作为一种专家理财产品，讲究的是长期投资效果。如果投资者持有的基金具有良好的成长性，尽管由于短期震荡导致了投资者暂时的亏损，投资者应坚定持有。因此，在基金的性质、基金的投资目标和策略没有发生变化以及资本市场长期向好趋势未改变的前提下，投资者不应盲目设立止盈或止损点。

3、巧用基金转换业务。在当前弱市环境下，投资者可利用基金转换业务，通过在不同风险程度的基金间的转换，回避因市场波动带来的投资风险。在股市持续下跌时，投资者可将高风险的股票型基金转换成低风险的债券型或货币型基金；股市向好时，投资者应将债券型或货币型基金转换为股票型基金。此外，投资者通过基金转换业务变更基金投资品种，比正常的赎回再申购业务享有一定幅度的费率优惠；而且基金份额在转换后，原持有时间仍延续计算，享受持有时间越长、赎回费率越低的优惠。

4、坚持基金定投。基金定投比较适合三类人群：一是每月领取固定薪酬的上班族；二是有长期个人理财规划需求的人；三是愿意投资但不清楚投资时点的人。另外，作为一种投资方法，基金定期定额投资也有其适应的市场环境：在市场震荡向上的环境下，基金定投的效果比较明显；而在震荡向下的行情中，基金定投就难以起到摊低成本的作用。此外，一般而言，定投对于净值变动较大的股票型基金和债券型基金比较有利。

    过去一年，花样不断翻新的理财产品成为银行争取客户的一个重要手段。但是，在当前股市持续震荡的背景下，投资者购买银行理财产品应关注以下几个问题。

    首先要看产品的预期收益和风险状况。银行理财产品的预期收益率只是一个估计值，不是最终收益率。而且银行的口头宣传不代表合同内容，合同才是对理财产品最规范的约定。在当前弱市环境，投资者购买银行理财产品需要认真阅读产品说明书，不要对理财产品的收益预期过高。此外，银行理财产品种类繁多，投资方向迥异，投资者应了解理财产品可能出现的各种风险，尽量不要购买设计复杂、不能准确判断风险的理财产品。

    其次看产品结构和赎回条件。对于银行理财产品，投资者需要了解产品的挂钩标的；对于那些自己不熟悉、没把握的挂钩标的的理财产品，投资者需要谨慎对待。有的理财产品不允许提前赎回，有的理财产品虽然能够提前赎回，但只能在特定时间赎回，且需要支付赎回费用；有的理财产品有保本条款，但其前提是产品必须到期，投资者提前赎回就有可能亏损本金。

    最后看产品期限。银行理财产品的期限有长有短，一些半年期或一年期的理财产品可能是在股市高位发行的，现在股指已经“腰斩”，这类理财产品如果出现亏损，要想在短期实现“翻本”，难度较大。有的理财产品期限较长，设计的结构又比较好，即使现在亏损，但今后二三年内如果市场向好，这类理财产品完全有可能扭亏为盈。四看理财产品所募集资金的投资方向，即银行会把资金投向哪些方面，因为资金投入方向与理财产品收益率直接相关。另外，银行并非专业的资产管理机构，许多银行理财产品特别是股票类理财产品实际上是由银行聘请的投资顾问负责管理，投资顾问一般由基金公司、证券公司担任，其投资研究能力的高低在很大程度上决定了产品的收益和风险控制能力，因此投资者在购买银行理财产品时应了解投资顾问的投资研究能力。