到农历九月十二日，虚云和尚感到自己世缘已尽，便要侍者把原供在茅蓬中的佛龛搬出。侍者见状，恐怕虚云和尚情况突变，急忙去向方丈和尚及诸职事报告。当天夜，方丈性福率众职事来到茅蓬，顶礼之后再次祈请虚云和尚为法长住。虚云和尚强作精神告诫大家不要再作俗态，既然世缘已尽，那就随缘。众人再次请虚云和尚做最后开示并留遗嘱，虚云和尚告之大家：“有关的事已在前几天交代了，今天就不再赘言。至于说到问最后的话语，只有勤修戒定慧，息灭贪嗔痴。”停了一下，虚云和尚又对大家说：“正念正心，养出大无畏精神，度人度世。大家辛苦了，宜早休息。”众人告退，已是半夜时分了。

    农历九月十三日早晨，侍者进入虚云和尚所住茅蓬，看到他正趺坐如常日，只是两颊比往日微红，也就不敢惊动而退出室外静候。到了中午，侍者从窗户上看到虚云和尚竞自己起了床，先取水饮，后又作礼佛状，便连忙进去，以防其跌倒。

    虚云和尚在侍者的扶持下，仍旧趺坐，并告诉侍者：“我刚才在睡梦中看到一头牛踏断了佛印桥石，又看到碧溪水断流”，而后闭目不语。过了几十分钟，虚云和尚招呼侍者全都进来，仔细端详了大家一遍，停了一会，又细语轻声地对大家说：“你们侍服我多年，辛苦可感。从前的事不必说了，我近十年来含辛茹苦，日日在危疑震撼之中，受谤受屈，我都甘心，只想为国内保存佛祖道场，为寺院祖德清规，为一般出家人保存此一领大衣。即此一领大衣，我是拼命争回的。你们各人今日皆为我入室弟子，是知道经过的。你们此后如有把茅盖头，或应住四方，须坚持保守此一领大衣。但如何能够永久保守呢，只有一个字曰‘戒’”。说完之后，虚云和尚即合掌不语，众人退出。到一时四十分钟，二个侍者进去一看，虚云和尚右肋侧作吉祥卧，已经圆寂，连忙报告方丈和大众师傅，大家急忙到大殿，为虚云和尚诵经送往生。次日，侍者在清理虚云和尚的书桌时，发现镇纸下面压着一张纸条，上有虚云和尚所书《辞世诗》一首，云：

      少小离尘别故乡，天涯云水路茫茫。
    百年岁月垂垂老，几度沧桑得得忘。
    但教群迷登觉岸，敢辞微命入垆汤。
    众生无尽愿无尽，水月光中又一场。

    1959年农历九月十六日，作为中国佛教协会的代表，中国佛协副会长兼副秘书长巨赞法师、北京广济寺方丈济广和尚专程来到云居山。2天后，在僧众诵经声中，巨赞法师主持为虚云老和尚遗体封龛，并亲自为之说法。次日，在云居山真如禅寺化身窑前隆重举行虚云老和尚遗体荼毗仪式。巨赞法师为之举火。顿时，缕缕青烟从化身窑孔飘摇而上，弥漫于青松翠竹之中。7天之后，真如禅寺僧众打开化身窑，得到虚云和尚荼毗所留较大的五色舍利百余粒，小者无数。

    二十一日，云居山真如禅寺全体僧众及专程前来的虚云和尚法嗣徒众、皈依弟子和信众数百人，隆重举行法会，将虚云老和尚的舍利与遗骨安奉于云居山海会塔中。数月后，云居山常住再次举行盛大法会，将虚云老和尚的舍利与遗骨移供于新落成的“虚云老和尚舍利塔”内。

                                                          （何明栋 著《虚云老和尚传》）