巴菲特破天荒看好科技和传媒
玖福投资组合

                                                     （DirecTV周K线图）

    在经历了无数的辩论、抗议、妥协与威胁之后，眼看就要柳暗花明的希腊救助谈判竟再一次陷入僵局。由于希腊政界领导人未能按要求给予改革的书面承诺，原定于周三举行的有关希腊第二轮1300亿欧元救助计划的紧急财长会议已被取消，并于下周一再度召开。突如其来的消息导致美股出现较大幅度回落，周三道指下跌97点，跌幅0.76%；纳指下跌16点，跌幅0.55%。而美股的回落又引发亚太股市普遍回落，日经指数在连续三天上涨之后出现0.24%的回落；韩国股市下跌1.38%；恒生指数盘中一度下跌超过200点，但尾市逐步回升，收复了大部分失地，最后以21277收盘，下跌87点，跌幅0.41%。
    而最近持续盘升的A股也同步出现小幅回落，上证指数盘中一度跌穿2350点，尾市有所回升，收在2356.86点，下跌9.84点，跌幅0.42%；深成指下跌50点，跌幅0.52%，中小板指和创业板指数也同步下跌。日线拉出阴十字星，继续围绕2350点上下震荡。从成交量的堆积看，在2300点到2500点区间是去年10月到11月回升行情的成交区，成交密集区则在2350点到2450点区域，目前进入该区域明显受到一定的压制。但从趋势上看，自从大盘突破2300点整数关之后，大盘已经形成了一个典型的上升通道，这个通道下轨基本上以20日均线为依托，缓慢地向上推进；从通道上轨看，目前已经接近2400点附近。而从成交量变化观察，近期持续呈现缓慢放大的趋势，如果后市这个趋势持续，则短期冲击2400点是可期的。
    昨日证监会主席郭树清在中国上市公司协会成立大会上表示，当前市场显示出比较罕见的投资价值。他说，目前2000多家上市公司毫无疑问是中国最优秀企业的代表。相对于发达国家和地区来说，这些公司总体上的成长潜力更大，而估值水平平均只有15倍左右的市盈率。其中沪深300等蓝筹股的静态市盈率不足13倍，动态市盈率为11.2倍，显示出比较罕见的投资价值，这意味即时投资的年收益率平均可以达到8%以上。郭主席的讲话可以看出目前管理层对于未来股市向好的期望和信心。而近日证监会投资者保护局相关负责人也表示，随着市场的进一步发展，深化改革的力度逐步加大，监管环境日趋改善和一系列监管举措相继推出，相信证券市场未来几年将会发生明显的转变，各位投资者对市场发展前景应该充满信心。
    虽然周四市场以绿盘报收，但个股表现依然相当活跃。两市涨停板个股多达14只，表明当前整个市场的赚钱效应依旧保持着较高温度，这对市场维持活跃的人气非常重要。
    从周边市场变化看，虽然市场备受欧洲债务危机等阴霾所笼罩，美股出现明显回落，但胡锦涛决定对欧洲进行支持，周小川称调增对欧元投资比重等利好连续给欧元区吃下“定心丸”，对全球资本市场的投资情绪构成积极影响。从日股的明显看跌、香港股市的探底之后的回升看，短线调整仍不改大的上行趋势。预计后市美股仍有望止跌回升，对A股接下来冲击半年线也将起到积极作用。
    从去年四季度起，在看似迥异的选股风格下，国际大鳄们却也表现出了惊人的共同点：对科技股的偏爱。尽管索罗斯去年第四季度减持了苹果股票，但却同时增持了谷歌与雅虎。另外，去年3月，从来都只偏爱工业、金融和消费品公司的巴菲特40年来第一次投资科技行业，买入IBM；在去年第四季度则对IBM继续增持，目前IBM已是其第二大持仓股票；对英特尔的增持比例更是超过20%。巴菲特的伯克希尔哈撒韦公布四季度投资组合，透露出了“股神”巴菲特的新偏好——媒体公司。第四季度伯克希尔哈撒韦首次持有170万股自由媒体集团(LibertyMedia)，同时还将美国知名卫星电视服务商DirecTV的持仓增加了近5倍，成为该公司十大股东之一。
    巴菲特破天荒看好科技股，坚定增持IBM和英特尔，预示软件和云计算领域前景可观，目前相关A股上市公司已经有一定表现，但仍处于初期阶段，仍值得继续挖掘其中的潜力。而巴菲特新近买入媒体股，正契合了A股市场领涨热点之一的传媒板块。只是该板块前期已经有过爆炒，再度暴涨的可能性较小，相反与此相关的具三网合一概念的广电网络类个股更值得关注。目前像东方明珠、广电网络、天威视讯等更值得关注。
    从最新的市场动向看，美股苹果apple股票15日冲高回落，最高上摸526.29美元，报收497.67美元，下跌2.31%。A股相关公司三五互联在周三涨停后继续上涨3.34%。港股腾讯控股（00700）继15日上涨%之后，16日尽管恒生指数下跌，但该股继续强势上行，盘中最高上摸201.60港元，收盘达到199.40港元，再涨2.94%。从近两日走势看，已经成功突破了大双底的颈线位，有望像前期最高点230.80港元冲击。A股相关公司神州泰岳冲高回落，收盘微跌2分钱，量能有一定的放大，依然具备拉大阳的可能。

    操作上，本周在高位连续整固，使得一方面逐步消化了上方压力，另一方面通过个股的赚钱效应聚集了市场人气，为后续的二次起涨奠定了基础，周末收盘将是一个关键时点，明天有望作出方向性选择。具体来看，新的上涨必然需要新的领涨龙头，从近期表现来看，一板块在前期上涨中一直处于强势盘稳走势，连日来资金大幅流入，异动明显，后市有望强势领涨，特别是一档板块龙头，即将飙升——点击查看。  
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    海明执笔