关注十二五规划带来的变化
玖福投资组合

    周三是国庆节前倒数第二个交易日，从盘面表现和获利回吐压力来看，不少投资者选择了获利落袋以规避假期的不确定性，尤其是下午量能快速委缩，说明假日效应非常明显。上证指数收盘微跌0.67点，走势呈现冲高回落；深成指下跌50.63点，深成B指上涨12.13点，盘中再度刷新本轮行情的新高。
    从盘中表现观察，周三市场清晰地分为两个阶段。早盘一度因为能源股、银行股的活跃，大盘有所冲高。午市后，一方面由于能源股、银行股等传统产业股的活跃缺乏市场追涨的氛围，另一方面则是因为前期活跃的小盘股、百元股、科技股等品种反复回落，尤其是在中国铝业涨停被打开后，有色金属板块全面回落，导致大盘出现冲高受阻回落之势。但是，盘中热点依然较为突出，一是锂电概念在持续下跌后，出现强力反弹行情，二是下午造船板块大幅拉升，三是ST昌河继续封上涨停，重组股继续活跃。两市收盘依然有10只个股涨停，没有跌停的个股，表明市场依然处于大盘震荡，个股活跃的阶段。而深成B股再度创出近年来的新高，说明市场的基本面基本稳定。
    周四是节前最后一个交易日，在当日卖出股票也取不了钱，该卖的周三都卖了，所以估计周四在交投将进一步萎缩的背景下，指数有望小幅回升，让大家过一个愉快的国庆节。
    最近影响股市的其他市场发生了很大的变化，值得密切关注。主要是外汇市场，来自中国外汇交易中心的最新数据显示，9月29日人民币对美元汇率中间价报6.6936，较前一交易日升115个基点，再度创下汇改以来新高。自二次汇改以来，在下了一个台阶稳定了一段时间后，近期人民币呈现加速升值的趋势，热钱仍在滚滚流入。反观美元走势，美元指数近期持续下跌，从6月初的最高88.71点跌到目前的78.88点，跌幅高达11%，目前仍在处于加速下跌之中。由此对国际大宗商品期货市场产生巨大影响，一个是黄金不断刷新历史新高，最高达到每盎司1314美元；二是有色金属持续上涨，另外棉花、橡胶、糖等期货均出现大涨；三是CRB指数持续大涨、屡创新高，大有新一轮商品牛市的感觉。这对股市而言，相关行业尤其是资源类个股依然存在较大的机会。
    节后的10月将是一个政策性信息密集的月份，十七届五中全会将于10月15日至18日召开，审议“十二五”规划建议稿，这对证券市场将产生巨大影响。“十二五”规划的制定对于我国宏观经济走向具有重大意义，从前期各个行业主管部门披露的行业性规划草案看，加快转变经济发展的方式将成为“十二五”规划的核心话题。落实到股市上，投资主线也将变得更加鲜明，大消费概念、节能减排概念、新兴产业概念、产业升级概念等等，将越来越受到股市投资者的认同，主力资金的配置也将在10月之后更倾向于此类行业，而传统的银行、地产、煤炭、钢铁、石化等领域，仍可能维持低迷的态势。
    另外，国庆节过后A股市场即将迎来年内新一轮解禁洪峰的到来。据统计，今年10月，60家公司将有共计1574.72亿股，约10333.93亿元市值的限售股解禁。11月份，A股解禁数量将达到年内最高值，解禁股份也将猛增至1738.90亿股，解禁市值高达18192.31亿元。当然国有股东减持意愿相对较低，只是心理上的压力，但四季度中小板解禁市值高达1861亿元，为年内最高，可能对相关个股产生一定的影响。最后预祝朋友们国庆节快乐。
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    海明执笔