刚从南京回来，晚上简单谈一下近期的投资思路：

    1、指数期货开始以后，指数已经变得轻盈无比，从周末管理层出台基金公司参与股指期货的相关条例可以看出，基金确实在持仓和对冲风险上出现了明显的问题。由于短期政策偏向于空方，估计基金不太敢持有大量的指数股，因此大盘蓝筹的买盘缺乏将导致上涨困难，也就是说，在一个过渡期内，指数的波动并不能代表市场真正的趋势，我们应该看轻他；

    2、地产调控会导致大量投机资金出来找门路，这就很可能导致股市活跃。同时，大资金包括基金从地产、银行股中撤离的资金也将选择新的投资目标，因此，股市将不缺钱，缺的反而是好的标的。也就是说，个股活跃将是过渡阶段的重要特征；

    3、重哪些个股呢？我认为仍然是大消费概念，中国的优势就是人多，消费以及消费升级孕育了巨大的机会，这个概念中包括了基本消费类个股、医药以及消费升级的物联网板块，这些板块中我们将继续发掘有价值的品种。