理念重于技术

    公众交易者炒股亏损，并不是技术方面的缺失，主要要是理念方面的缺失，在资本市场里，起主导作用的其实就是理念。在交易成功学里，理念占80%，技术占10%，运气占10%。

    资本市场里面有什么理念？我们现在讲资本市场最传统的经典理念。

    什么是经典？经符合四要义，常，惯，摄，法。何谓常，可以跨越古今而不改，谓之常，谓之独亦。何谓惯，贯串与历史长河中。何谓摄，能摄人心魄，使学者百听不厌。远见而遵从就是法。何谓典，典是范，模范，它是一个经典的范本，谁也不许改变它，故曰经典。学习经典的重要性在哪里？散户为什么赔钱，赔那么多，他们认为是信息不对称，或说自己技术没学到位。我认为是他们对经典的理解，理解的偏差，是没有学习正规的经典理念造成的。

    什么是经典？华安基金丛书中这样写道：在铿锵的历史长河中，我们寻找着经典，在凝血的经典中，我们检索出未来成功的通途。现在我们来开始学习经典。

    经典 ：三大假设理论

   无论你做什么投资，必须都依托这三大假设理论，无条件接收这三大假设理论。

   1、市场行为反应一切信息

    第一，股票指数反应一切信息（这点否认大家常说的抛开大盘做个股）。

     第二，价格的变动涵盖一切（是价格而不是上市公司）。估值体系的前提是建立在市场是错误的，我是对的基础上的。雷曼的悲剧，是估值体系和杠杆的错误。不差钱，最赚钱的中石油就是最好的例子。市场永远是对的，而我的操作永远是错的，在任何时候买入交易标的后，当我锚定价格的时候，我买入被套了，说明市场否认了我，我错了，怎么办？补仓?打错特错了，严谨在做错后补仓。我错了，就应该及时纠错，无条件止蚀。我的原则是基于这个标的的价格的变化，而价格的变化，反应了一切信息，你说它好，市场不认它好，你说它坏，不一定市场就认定他是坏的呀。

    机构是怎样吸货的？他是在某一特定区域，一般是25%的宽幅震荡，底部量能是进场放量-缩量-放量-缩量-放量（呈现脉冲式量能）发现机构进场了，我也进，行吗，不行。因为机构由于某种原因，比如说不差钱的大盘股，一般是用压舱水。什么叫压舱水？比如我是一艘很大的船，装在了很重的货物来到上海，卸完，空船能会回去吗？不能，因为重物卸完后，我的体积庞大，如果我除了这个无风口，进入大海，稍有风浪，马上我就会翻船。这就是比喻为什么基金里面有60%的仓位是不能动的，否则违反了证券法。既然不能动了，而我还想赚钱，那我买进中小盘股，能行吗？不行，因为它太轻，如果行情下跌，也就是稍有风浪，我的船就回有风险。所以机构的压舱水往往选择这些大盘的，它一般搞个3--5年，每年30%--50%，他就很满意了。

    资本市场一定要树立正确的交易理念，这比命都重要，机构买压舱水，我也买，行吗？不行。你船就这么大，加点水，你不久被压翻了吗？正确的做饭是机构拿完压舱水后，起航的一刹那，你才能跟进。机构什么时候起航？这就引出了颈线，高点连成一条先就是颈线。颈，咽喉，比喻为要害之处，这就是分界岭。如果有那么一天，在成交量的配合下，一条阳线，或者跳空缺口打起来，底下放量，这个点就是一个信号，大船要起航了。故此谓，市场行为反应一切信息，这就是正规的交易分析法。

    如果没有起航，怎么办？等待，漫长的等待。有些中小交易者，他特别聪明，他先上船。很不幸，大船漏水了，他很不理解，他说为什么呢？你们买了这么多水，为什么还穿底呢？为什么呢，你太聪明了。任何人不要跟市场先生比聪明，更不要耍小聪明。看得见，摸得着的时候，你勇于进场就可以了，宁可选择高一点，也不可选择提前一点，不能乱动啊。在没起航之前，你只能像一个狙击手一样，瞄准它，耐心等待起航的那一刹那。

    你要耐得住寂寞，静的像块石头，一动不动。什么叫交易？操作和等待。交易的重要组成部分不是操作，而是等待，正规的交易，你要用80%的时间学会漫长的等待。等待交易机会的来临。等待冲锋号吹响的那一刻。开仓杀入后，立即系安全带，设海琴保护。市场没按照自己的想法运行，市场的对的，证明自己错了，无条件止损。中小交易者常犯的毛病往往是把针眼大窟窿，捅成天大的漏洞。墨菲定律，该发生的一定会发生，当坏的事情发生的时候，要比你想象的更糟糕。所以，告诫你们一定不要将针眼大的窟窿，同城天大的漏洞。

    止蚀一般是总资金的105,不能超出这个范围，主要根据自己的心理承受能力来设定。如果开仓后，市场按自己的想法运行，有风使尽帆，跟着趋势跑。那就设立你的止盈标准。怎么设？画条刚建立的上升趋势线，如果市场不跌破趋势线，勇敢的持有，直到有一天，跌破止盈线了，从从容容卖出，将这段利润拿回家。

    在趋势线下买入都是141414，突破颈线都是181818。所以股票无好无坏，股票的涨跌跟上市公司的经营业绩没有任何必然的关系。不差钱的上市公司和交易的141414是风马牛不相及的两回事。那些所谓的投行评估，是企业的评估，跟交易是无关的。我们要做的是做趋势交易者，跟随趋势去做，在下降趋势的每一个地方买入，你都是在逆市做多。反之，在上升趋势的每一个地方，你都在顺应市场，此时你不赚钱都不行，智者无勇功，无智明啊，意思就是赔钱不代表你多么愚蠢，赚钱不代表你多么聪明，一切都是市场给你的。你顺应市场，自然能赚钱了，你忤逆了市场，违背了市场的意志，你自然会得到市场应有的惩罚。直到死无葬身之地啊。这就是交易原则。也就是我所说的市场行为反应一切信息。股票指数反应一切信息，价格变动涵盖了一切。

    什么形态不重要，重要的是放量突破颈线。只要你的个股在趋势线的左边运行，坚定持有。反弹与反转也不重要，在职业操盘界有一句重要的话，牛与熊皆赚钱，只有猪赔钱。在你们眼里没有牛熊，你只要知道你的进场和出场点在哪里，就足够了。市场就给你这一段，你就只能挣这么多，如果市场多给你一段，那是天德，所以说要素起本分，恪守自己的心位。克守自己的本分（素位）。一切由市场决定，而不是自己的主观愿望。如果市场一直往上涨，那就一直持有（随缘）。操盘的最高境界是，素位随缘。她建立在盘口的反应一切，市场行为反应一切信息。这点颠覆了你们以前天天看F10，比如说这轮经济危机中最大的赢家索罗斯，我们的股神巴菲特也陪的稀里哗啦，因为他抄底去了，在市场面前，不论你是股神，还是股鬼，你违背了市场的意志，都要得到严厉的惩罚。忘记过去，忘记过去的错误，现在洗心革面，重新做人。

     2、价格是呈趋势及形态变化的

    不论是中国是外国，不论是股价，还是商品期货价格，还是外汇的牌价，乃至于楼房，人生都是趋势及形态变化的。永远只做趋势向上的股票，做个跟势交易者。顺势无为，无为是不妄为。妄是主观臆想。我以为...，我以为...顺势而为，不妄为。心静而无为。

    趋势与形态的关系是，趋势线解决了卖出的问题，形态突破解决了买的问题，资本市场解决这两个问题，接下来就是花钱的问题。价格这么贵哦，我们什么时候教你价格了，记住跟市跟市，没有价格，就算一万块一股，只要放量突破形态，我就买，1元钱，趋势向下，我坚决不买，这是原则，有市无价。进去后怕挨套怎么办？止蚀就得了，恐慌怎么办？系安全带，掉下来摔不死，尽情地爬吧，有目标就阻击，没目标就休息，一年可交易的次数是相当少的，没有必要频繁进出，我们为什么炒股票，炒股票是为了增加我们的人生乐趣，公众交易者我们炒股票，就是为了我们增加生活的乐趣。现在大家学到了不少知识，以后就以此谋生（谋奢侈之生活）。

    3、历史经常重演。

    你的心没有锁，你出来就可以了。当下顿悟，明心见性，见性者成佛。本来无一物，何处惹尘埃。本来就是这么简单，在坐的各位怎么整得这么复杂呢？股票其实就这么简单，当它上涨的时候，它明明白白告诉你要上涨，你顺着做就行了，当它下跌的时候，他也明明白白告诉你要下跌。

    金融市场没有所谓的投资，只有不变的投机。主力的操作过程永远是吸，洗，拉，放，杀。就象高级传销，拉高后，找个更傻的卖给他，你就完成了炒作。江山易改本性难移。人的本性是贪婪和恐惧，跌倒一定程度的时候，你因恐惧而卖出，长到一定分上的时候，你因为贪婪而买入。这两者结合在一起，就注定了历史不断地再重演。

    每个市场都有一些先烈，学习这些先烈，他们是为了自己的理想。做股票是为了完成自己的意志，是自己的智商和灵魂达到一个崭新的层次。做股票的最高境界是战胜自己，战胜自己的心魔。很遗憾的是，很多人都战胜不了自己，因为恐惧在底部卖出，因为贪婪在顶部买进，被套后盼解套，解套了再被套，再盼解套，历史就是这样不断地重演。

    无明，引用到资本市场，是指对市场的认识不足，市场的本质你没弄清楚。所以不断地被套，割肉，现在你们已经破了无明，市场无外乎吸，洗，拉，放。破无明从贪婪和恐惧上断，我不去抄底，放量突破底部形态的一刹那，用于跟进，设止蚀，守止盈，加速的时候破止盈线勇于卖出，不会因为贪婪继续持有筹码。

    市场上没有什么新奇的东西出现过，今天所发生的昨天已经发生过了，在将来还要不断地重复发生，所以历史必将重演，当我的主观操作迎合了客观市场的方向的时候，我就赚钱了，反之就会亏钱。 

    永远记住我买入的交易标的不是上市公司，不是价格，你锚定的是势，势是方向，正如天气预报，卫星时检测到某个地方上方有云层，预计运行的时间后才预报，它已经看到突破颈线了才预告的，道理是一样的。趋势是看得见，摸得着的，看见了再行到，接受正确的理念，比接受所有的方法都重要，理念据定了你的行为处事，你的行为处事决定了你成功的关键所在。 

《摘自月风先生》