1 论文标题：Extropy风险度量及应用

2 作者信息：钱天乐*, 杨建萍：浙江理工大学理学院，浙江 杭州

3 出处和链接：钱天乐, 杨建萍. Extropy风险度量及应用[J]. 理论数学, 2023, 13(12): 3717-3729. https://doi.org/10.12677/PM.2023.1312384

4 摘要：为了解决风险喜爱随机优化问题，给风险喜爱投资者的投资行为提供帮助，基于信息理论中的熵提出了Extropy风险度量(ExRMc)，并对其性质从理论和应用两个方面进行了研究。理论研究表明Extropy风险度量是一个具有一致性且风险偏好的度量，而且关于参数c具有连续性、可微性与鲁棒性。投资组合选取问题的应用研究表明：ExRMc考虑了风险收益平衡，且与随机比较中的3阶递增凸序相一致，是一个合理的风险度量。最后把ExRMc风险度量应用于解决风险喜爱随机优化问题，得到了一个全有或全无的决策。这些主要结果表明Extropy风险度量补充了传统期望效用理论中风险度量的不足，合理地解释了银行对于信贷与现金持有之间的典型商业决策时，要么不发放任何贷款要么全部选择信贷的行为。