基金二季度披露后，分析人士发现基金正在努力转型，他们在二季度对符合产业发展趋势，或者产业发展前景乐观的个股予以了加仓。比如说电子化学业务股的的永太科技、新宙邦等品种。而昨日电子化学品的上海新阳、鼎龙股份也涨幅居前。那么，如何看待这一信息呢？

何为电子化学产业？

所谓电子化学产业，一般是指为电子工业配套的专用化学品，主要包括集成电路和分立器件用化学品、印制电路板配套用化学品、表面组装用化学品和显示器件用化学品等。随着新能源业务的拓展，电池电解液等也可归结为电子化学产品。

由此可见，电子化学产品的行业发展较为明显，一是行业高成长，因为电子化学产品大多是与电子行业密切相关的，而电子行业的成长空间较为乐观，从而拉动着电子化学品行业的景气度，近年来，以江苏国泰、中国宝安等锂电池电解液相关上市公司业绩的高成长数据就反映了这一点。因此，随着电子行业的持续增长，基金在2011年二季度对电子化学股的关注程度提升也在情理之中。

二是电子化学品的市场占有率较高。电子化学品系化学、化工、材料科学、电子工程等多学科结合的综合学科领域，由于电子化学品品种多、专业跨度大、专用性强等原因，单个企业很难掌握多个跨领域的知识储备和工艺技术，内部形成了多个子行业。不同于上游石油化工等基础化学原材料行业，精细化工领域的电子化学品存在市场细分程度高、技术门槛高的特点。细分行业市场集中度较高，龙头企业市场份额较大，是电子化学品行业的普遍特点。其中在电池隔膜，佛塑股份就是国内生产企业的龙头品种。而锂电池电解液，也主要集中在江苏国泰、新宙邦、杉杉股份等少部分上市公司。

三是典型的朝阳产业特征。由于电子化学品与下游行业结合紧密，新能源、信息通讯、消费电子等下游行业日新月异的快速发展，势必要求电子化学品更新换代速度不断加快，企业科技研发压力与日俱增。但由于下游行业具有典型的新兴产业特征，比如说新能源的混合动力，再比如说永太科技的液晶显示器化学品、上海新阳的电子清洗化学品均属于新兴产业，所以，电子化学产业是典型的朝阳产业，有望获得A股市场的青睐。

两大细分产业有望出现超级成长股

正因为如此，近期各路资金对电子化学产品予以了极大的关注。而有意思的是，电子化学产品主要是与氟产品有着较大的关联，比如说新宙邦、永太科技、多氟多、九九久等个股，他们的电子化学产品的最上游就是氟产业链。而永太科技的液晶材料也是氟产业链。虽然近期氟化工板块有所降温，但氟化工由于与电子化学品密切相关，因此，在氟化工与电子化学品有交集业务的个股，仍有望运行在景气上行周期中。

不过，就目前来看，笔者倾向于认为目前有两大细分产业可引起关注，一是电池业务的电子化学品的个股。由于混合动力汽车、动力汽车的渐次产业化，越来越多的资金开始认同电池业务将产生实质性的质变，围绕电池展开的电子化学产品将面临着质的变化，比如说目前每块手机用锂电池所包含的电池电解液，一般是4克左右，但一辆混合动力汽车的电池所含的电池电解液则高达到40公斤，如此就意味着电池的电子化学品将面临着极大的增长空间。其中新宙邦、江苏国泰、佛塑股份、九九久、中国宝安等品种可积极跟踪。其中，佛塑股份，公司拥有多项电子化学产品，比如说持有55%股权的佛山市金辉高科光电材料有限公司；再比如说持有49%股权的杜邦鸿基主要生产双向拉伸聚酯薄膜(BOPET)薄膜系列产品，部分产品属于国内独家生产，是美国杜邦公司在中国内地薄膜类产品的唯一一家投资企业，所以，该股的亮点较多，近期有望成为机构资金关注的焦点。

二是液晶产业链的相关电子化学品个股。近年来，随着我国电视产业的迅猛发展，液晶显示器产业也面临着爆发式的增长，从TCL集团、海信集团、四川长虹巨资投资液晶显示器生产线就可折射出这一点，所以，围绕液晶显示器而展开的电子化学器也将面临着爆发式的增长趋势。其中上海新阳、永太科技、诚志股份等个股可跟踪。另外，鼎龙股份等有着电子化学品进口替代机遇的个股也可适量跟踪。