在实体理论下，在不丧失控制权的前提下购买少数股权和部分处置子公司股权均作为权益性交易，而商誉只能在取得控制权时（购买日）确认，并在丧失控制权时（处置日）转销。因此权益性交易不应导致合并报表层面原先于购买日确认的商誉发生改变。
    现在实体理论的应用越来越深入，传统的“先加总再抵销内部交易”的合并报表编制方式，由于缺乏对会计主体不同导致的视角差异进行调整的机制，所暴露出来的问题也越来越多。

 

 

    不丧失控制权处置子公司投资的处理
　　企业持有的对子公司投资后，如果将对子公司部分股权出售，但出售后仍然保留对子公司的控制权，出售股权的交易区分母公司个别报表与合并报表：
　　（一）从母公司个别报表角度，应作为处置长期股权投资的处置，确认处置损益。
　　（二）母公司在不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的长期股权投资，在合并财务报表中处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司净资产的差额应当计入资本公积（股本溢价）。
　　【例题24－7】甲公司于20×7年2月20日取得乙公司80%股权，成本为8 600万元，购买日乙公司可辨认净资产公允价值总额为9 800万元。假定该项合并为非同一控制下企业合并，且按照税法规定该项合并为应税合并。20×9年1月2日，甲公司将其持有的对乙公司长期股权投资其中的25%对外出售，取得价款2 600万元。出售投资当日，乙公司自甲公司取得其80%股权之日持续计算的应当纳入甲公司合并财务报表的可辨认净资产总额为12 000万元。该项交易后，甲公司仍能够控制乙公司的财务和生产经营决策。
　　本例中甲公司出售部分对乙公司股权后，因仍能够对乙公司实施控制，该交易属于不丧失控制权情况下处置部分对子公司投资，甲公司应当分别个别财务报表和财务报表进行处理：
　　1.甲公司个别财务报表
　　借：银行存款　　　　　　　　　　　　　　　2 600
　　　　贷：长期股权投资　　　　 2 150（8 600×25%）
　　　　　　投资收益　　　　　　　　　　　　　　450
　　2.甲公司合并财务报表
　　出售股权交易日，在甲公司合并财务报表中，。

    接上补充如下：

    合并报表，出售后剩余60%股权权益法调整：

    借：长期股权投资      1320（12000-9800）*0.6

        贷：盈余公积       132

          未分配利润      1188

   出售20%股份在合并报表中的净资产增加份额调整：

   借：长期股权投资        440（12000-9800）*0.2

       贷：投资收益        440

   母公司个别报表投资收益在合并报表中调整并冲回：

   出售20%股权：   取得对价    2600

                   报表投资成本2150

                   收益        450

 

  合并层面，母公司投资成本  2150

            在子公司权益份额1960

            商誉             190

           

            出售日子公司净资产份额2400

            投资收益   440（2400-1960）

 

    出售乙公司股权取得的价款2 600万元与所处置股权相对应乙公司净资产2 400万元（12 000×80%×25%）之间的差额应当调整增加合并资产负债表中的资本公积.由于个别报表投资收益450，调整增加资本公积是200，差额250应冲投资成本。因在合并层面已出售20%股权的投资收益440，为使剩余60股权与投资占比份额匹配，必须全额冲回，但由于出售少数股权，相对应的商誉不转出，仍保留初始投资时的商誉，所以投资收益440，减190的商誉后，250冲减投资收益和对应的长期股权投资。       

  冲减个别报表的投资收益：

  借：投资收益   450

      贷：资本公积  200

          长期股权投资250

    调整后合并报表抵消：

    借：子公司净资产12000

        商誉          760

       贷：长期股权投资7960（8600-2150+1320+440-250）

           少数股东权益4800（12000*0.4）