今天两市继续上攻，权重板块纷纷走强。截至收盘，上证指数涨1.06%，深证成指涨1.34%。板块普涨，房地产继续领涨，有色、家电、煤炭紧随其后。

大势上，以地产为首的周期性板块集体走强，大盘再度上攻3000点已经没有悬念了。周三和周五这两天的上涨有一半的功劳要记在房地产上，而周期性的板块也很配合地产板块的上攻。我们认为近期的行情主要还是集中于周期性的板块。标的的选择上，地产进可攻退可守，另外有色、煤炭等周期性品种可以作为进攻配置，而券商尚未启动，有足够的安全边际。

板块上，周四的博客我们花了超长的篇幅来说明房地产板块投资环境的变化，我们不在重复。近期地方政府公布了11年的房价调控目标，被媒体戏称为“限价标准还是涨价标准”。地方政府目前很尴尬，卖地的收入越来越少了，保障房的担子越来越重了，见下图。我们认为随着房价上涨速度的不断放缓，楼市调控加码的可能性在变小，而地产板块也迎来估值修复行情。

http://s10/middle/66b730b9g9f49b1d16ad9&690

另外，我们认为券商最坏的时期已经过去，这在此前我们曾详细说明过。目前券商板块普遍处在低位，逢低布局等待大盘重上3000，也是不错的选择。

策略上，参考仓位60%（加仓10%）。周期性的板块全面走强，大盘上攻3000在即，建议投资者加重仓位，配置上可以考虑房地产、水泥、家电或煤炭。