2021年下半年银行业专业人员职业资格考试《风险管理（中级）》过关必做1000题（含历年真题）

http://weis.100xuexi.com/Topper/Js/kindeditor/themes/common/anchor.gif第一章 风险管理基础

一、单选题（下列选项中只有一项最符合题目的要求）

1下列选项中，（  ）揭示了在一定条件下资产的风险溢价、系统性风险和非系统性风险的定量关系，为现代风险管理提供了重要的理论基础。[2020年10月真题]

A．欧式期权定价模型

B．投资组合原理

C．资本资产定价模型

D．套利定价模型

【答案】C查看答案

【解析】威廉·夏普等人在1964年提出的资本资产定价模型（CAPM），揭示了在一定条件下资产的风险溢价、系统性风险和非系统性风险的定量关系，为现代风险管理提供了重要的理论基础。

2一般来说，如果影响小微企业贷款违约率指标的随机因素非常多，即每个因素所起的作用相对有限，各个因素之间又近乎独立，则小微企业贷款违约率指标可以近似看作服从（  ）。[2018年10月真题]

A．正态分布

B．二项分布

C．0-1分布

D．泊松分布

【答案】A查看答案

【解析】在风险计量的理论研究和实际应用中，正态分布起着特别重要的作用。实际中遇到的许多随机现象都服从或近似地服从正态分布。例如，可以用正态分布来描述股票（或资产组合）每日收益率的分布。一般来说，如果影响某一数量指标的随机因素非常多，而每个因素所起的作用相对不太大，各个因素之间近乎独立，则这个指标可以近似看作服从正态分布。

3债务人或交易对手未能履行合同规定的义务或信用质量发生变化，影响金融产品价值，从而给债权人或金融产品持有人造成经济损失的风险属于（  ）。[2018年10月真题]

A．信用风险

B．操作风险

C．市场风险

D．流动性风险

【答案】A查看答案

【解析】信用风险是指债务人或交易对手未能履行合同规定的义务或信用质量发生变化，影响金融产品价值，从而给债权人或金融产品持有人造成经济损失的风险。

4某一投资组合由两种证券组成，证券甲的预期收益率为8%，权重为0.3，证券乙的预期收益率为6%，权重为0.7，则该投资组合的收益率为（  ）。[2016年11月真题]

A．6.6%

B．2.4%

C．3.2%

D．4.2%

【答案】A查看答案

【解析】资产组合的预期收益率为：R_p＝W₁R₁＋W₂R₂＝8%×0.3＋6%×0.7＝6.6%。

5表1-1为A、B、C三种交易类金融产品每日收益率的相关系数。

表1-1 A、B、C每日收益率的相关系数

http://e.100xuexi.com/uploads/ebook/f4293fbe33134467bd955566ec455eb6/mobileAes/epub/OEBPS/images/image001.jpg

假设三种产品标准差相同，则下列投资组合中风险最低的是（  ）。[2016年11月真题]

A．60%的A和40%的B

B．40%的B和60%的C

C．40%的A和60%的B

D．40%的A和60%的C

【答案】B查看答案

【解析】如果资产组合中各资产存在相关性，则风险分散的效果会随着各资产间的相关系数有所不同。假设其他条件不变，当各资产间的相关系数为正时，风险分散效果较差；当相关系数为负时，风险分散效果较好。由表可知只有BC组合的相关系数为－0.5，所以风险最低。

6商业银行外汇交易部门针对一个外汇投资组合过去250天的收益率进行分析，所获得的收益率分布为正态分布，假设该组合的日平均收益率为0.1%，标准差为0.15%，则在下一个市场交易日，该外汇投资组合的当日收益率有95%的可能性落在（  ）。[2018年10月真题]

A．－0.05%～0.1%

B．－0.05%～0.25%

C．0.1%～0.25%

D．－0.2%～0.4%

【答案】D查看答案

【解析】正态随机变量X的观测值落在距均值的距离为1倍、2倍、2.5倍标准差范围内的概率分别如下：P（μ－σ＜X＜μ＋σ）≈68%；P（μ－2σ＜X＜μ＋2σ）≈95%；P（μ－2.5σ＜X＜μ＋2.5σ）≈99%。则当概率为95%时，可得－0.2%＜X＜0.4%。

7（  ）属于商业银行所面临的市场风险。[2016年5月真题]

A．商业银行无力为负债的减少或资产的增加提供融资而造成损失或破产的风险

B．金融资产价格和商品价格的波动给商业银行表内、表外头寸造成损失的风险

C．交易双方在结算过程中，一方支付了合同资金但另一方发生违约的风险

D．由于人为错误、流程缺失给商业银行造成损失的风险

【答案】B查看答案

【解析】市场风险是指金融资产价格和商品价格的波动给商业银行表内头寸、表外头寸造成损失的风险。市场风险包括利率风险、汇率风险、股票风险和商品风险。

8假设投资者有两种金融产品可供选择，一是国债，年收益率为5.5%；二是银行理财产品，收益率可能为8%、6%、5%，其对应的概率分别为0.2、0.6、0.2，则下列投资方案中效益最高的是（  ）。[2016年5月真题]

A．40%投资国债、60%投资银行理财产品

B．100%投资国债

C．100%投资银行理财产品

D．60%投资国债、40%投资银行理财产品

内容来源：

维圣学习网 提供10万多种考研考证学习辅导资料，200多种职业资格考试，产品涵盖全国各种等级考试、职称资格专业课(主要包括工程类、管理类、医学类、经济)考试教材等，涵盖万种电子书，冲刺题库，网授班复习视频课程等，专业辅助考生通过各类专业考试。

更多学习考试资料，上 维圣学习网 免费下载：http://weis.100xuexi.com