随着我国股票债券市场的扩容，证券公司、商业银行、零售业务的日趋丰富和市民总体收入的逐年上升，以及2006-2007年新一轮牛市的刺激作用，“理财”概念在百姓生活中逐渐走俏，而中高端证券理财人士，无疑是理财大军中具有标杆性的一类群体。

 

    为了反映中高端理财群体的证券理财生态，2010年国泰君安与零点研究咨询集团在沪京发布“‘君弘’证券理财指数” 第一期，本次研究表明2010年上半年中高端证券理财人士对证券理财的收益和投资热情有一定信心，但总体相对较弱；比较来看，以成都，武汉，杭州和天津为代表的二线城市的中高端理财人士，较之一线城市和三线城市的中高端证券理财人士，有较高涨的理财信心。在理财工具选择上，黄金最受偏爱，而在股票、基金、债券、信托资金四类证券理财工具中，股票仍然是这类群体最为核心的理财工具。房地产投资的意愿下降。

    中高端证券理财人士对证券理财收益有信心，但信心较弱

    “君弘”证券理财第一期综合指数62.67分（百分制）；表示目前中高端证券理财人士对证券理财收益有信心，但信心较弱（0-50分表示没有信心，51-100分表示有信心；51-65 表示信心较弱，66-75表示信心较强，76到100分表示非常有信心，由于各个指数设有权重，因此指数与指数之间没有可比性）。

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    二级城市的理财指数得分最高

    本次研究在中国具有代表性的11个城市中展开调查。其中，二线城市综合理财指数得分最高，体现了成都，武汉，杭州和天津四个城市的中高端理财人士较高涨的理财信心。三线包括温州，东莞，长沙等和一线城市北上广的得分相近，但低于二线城市。北上广的得分最低显得比较突兀，显示出一线城市相对谨慎的理财态度。

    比较来看，一线城市个人收支预期指数低于二三线城市，反映出北上广的生存压力较大；二线城市证券理财能力指数要高出三线城市很多；三线城市对宏观环境的信心最高，但是对理财工具的评价指数最低。

    理财工具中，黄金最受偏好

    黄金是11种常见理财工具中最受投资者偏好的工具，中选率接近70%；股票与保险分别位居第二、第三位。而外汇，信托基金和海外证券是受青睐程度最低的理财工具，偏好程度均低于50%。

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    从一二三线城市来看，中高端证券理财人士的偏好各不相同，且与全国平均水平也各有差异。

 

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    今年投资者对房地产投资意愿下降

 

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    调查表明，今年来的多次调控导致房产投资意愿降低，房地产回归居住属性已现基础，2008年零点调研结果显示房地产投资偏好位列投资产品偏好排第二位，2010上半年调研结果显示房产投资偏好仅仅位列投资产品偏好排行榜第七位，房地产投资偏好风光不再。究其原因，政策市效应再次呈现：房产调控下房产投资跳空，中期看，资金从房市流向股市的趋势明显，股市面临进一步上涨的动力。这从本次调查得到数据支持。

    股票仍是证券理财最核心的工具

    无论从目前投入程度、未来增加投资倾向、现有收益水平满意程度、短期收益预期、钟爱程度、相关知识掌握程度和操作熟练程度来看，股票仍是证券理财的核心工具，基金，债券，信托基金分列二到四位。

    技术说明：本次调查采用系统抽样方式，于2010年上半年在北京、上海、广州、成都、杭州、武汉、天津、和温州、东莞、 长沙、西安11个具有代表性的一、二、三线城市对近千位中高端证券理财人士进行调查，被访者均为全国排名前列的券商用户。在95%的置信度下本次调查的抽样误差低于2%。