如果你是喜欢高风险高回报的投资，那么你是一个风险喜好者；如果你不介意低的收益也不想冒任何风险，那么你是风险厌恶者。许多理财机构在为投资者做投资建议时都会对投资者的风险偏好做一个评估。殊不知人的风险偏好会受到许多外部因素的影响。在2005年指数1000点的时候，我跟朋友们说股市非常有价值了，大家都会说：没钱哪（风险厌恶期）；可股指到了4000点以上，他们就会不知道从哪里找出几个存折，说要买股票（风险喜好期）；如今股指跌到7年前的水平，大家又说再也不碰股票了（风险厌恶期）。所以个人对风险的偏好并不可靠，我们需要的是更理性的分析：我能承担多少风险？

    这个问题如果再简化些就是：我需要多少钱才能满足我现在和以后的生活/生意？每个人的开销差异很大，就像通常中小企业主的开支就会比成功的专业人士大很多，所以回答这个问题需要大家自己仔细计算一下。但总的来讲，一般人的风险承受能力是由：年龄、可变现资产、每年非投资收入、每年非投资支出决定的。

    理财的第一步，您可以综合上述四项因素，先回答两个问题：

    1.三个月内我的必要支出有多少？这可以作为活期存款金额的参考。

    2.三年内我的必要支出有多少？这可以作为货币市场和债券类投资金额的参考。许多人喜欢通过定期存款的方式进行理财，这也确实是一种最省心的理财方式，但定期存款一旦要有急用必须取出时，就会有利息损失。现在市场上确实有不少货币市场和债券型基金能够解决您的这个问题。在后面选择投资产品时，我会讲到。

    在回答完上述两个问题后，剩下来的三年内都不太用得着的钱，也就是闲钱才是我们可以进行股票投资的资金。闲钱的简化计算公式：可变现资产＋3年非投资收入－3年非投资支出。