黄震：互联网金融的未来在于跌荡中创新、试错中找方向

本文来源财经网 |2014-12-13 18:28:00

财经网讯 “我记得江湖上有一个说法，说互联网金融它没有未来，因为它都不知道一种技术有多久能够维持它的生命力。但是我认为互联网金融有未来，就在于它在迭代中不断创新，在试错中找到方向。”2014年12月13日，中央财经大学法学院教授、金融法研究所所长黄震在“三亚·财经国际论坛”上如此表示。

黄震称，自去年成立互联网金融千人会以来，互联网金融注定要在风雨中前行。很多互联网金融平台已经跑路、倒闭、破产，而且已经发生了一些法律纠纷，上了法庭，已经判决了案例。同时，这个领域的风险依然在继续积聚，有可能在哪一年有更大的爆发。

以下为黄震发言实录：

黄震：各位领导、各位嘉宾、各位记者朋友，下午好！
现在是最艰难的时刻，因为前面嘉宾精彩纷呈，我的总结其实有点多余。聆听刚才各位嘉宾的演讲，我们可以大致看出中国互联网金融发展的基本情况和最新的一些进展。各位演讲中回答了互联网金融和大数据的关系，回答了互联网金融的作用是什么，以及互联网金融的未来在哪里。

自去年成立互联网金融千人会以来，互联网金融注定要在风雨中前行。在新生事物诞生的时候，往往伴随着风雨，去年7月4日天气晴朗，到下午我们举行千会成立会时却突然风雨大作！

这一年多，很多互联网金融平台已经跑路、倒闭、破产，而且已经发生了一些法律纠纷，上了法庭，东方创投卷款跑路案已经判决了。同时我们也相信这个领域的风险依然在继续积聚，有可能在哪一年有更大的爆发。所以，对于风雨前行中的互联网金融，特别是它的未来如何走，是全国各界都关注的问题。我记得江湖有一个说法，说互联网金融它没有未来，因为它都不知道技术有多久能够维持它的生命力，但是我认为互联网金融有未来，就在于它在迭代中不断创新，在试错中找到方向。

我初步总结了一下，去年以来到今天大概有十种互联网金融有关的观点，真理越辩越明，在激烈的争议中我们逐渐形成了共识，提升了认识：

第一种可叫跨界论，互联网金融是什么东西？是跨界的产物，所以叫跨界论，最简单的跨界就是金融与互联网的跨界，互联网跨界到金融，做金融的跨界搞电商。但这还只是表象。

第二种叫颠覆论，最近引起轩然大波，潘功胜先生说颠覆论有害无益，但是另外一位先生说有益无害，我们不去评论。颠覆论是点燃这一波年轻人焕发激情的重要原因，虽然金融机构不太能接受，从长远技术发展的破坏性的创新来说，可能会是颠覆性的。

第三种是补充论，互联网金融做传统金融机构不做的业务，服务过去没人服务的群体。银行不做的屌丝顾客我们去做，你边远的地区不做我们来做，互联网金融借助互联网来覆盖这些群体这些区域。

第四个观点是替代论，说互联网金融网络网点会替代银行的物理网点，我们的网络模式会替代传统的模式，传统金融牌照可能会存在，但是金融服务的模式可能会改变。

第五种是竞争论，认为互联网金融会形成对传统金融的竞争，抢它的客户。银行的钱到哪儿去了？有人认为抢到互联网金融机构去了。但是目前来说互联网金融交易的规模还可能微不足道。

第六个是冲击论，互联网金融像一个小鲶鱼搅一搅，形成了冲击，也形成了警觉。去年余额宝大家没有在意，后来它已经成为了具有系统重要性的影子金融机构，它把一个亿的用户一下子转成互联网金融的用户，而且资产规模很快达到5000亿，这个规模虽然很小，但是影响很大。

第七种观点是合作论，有很多人认为把它们对立不合适，应该是合作，互联网金融应该和传统机构合作，它要有第三方支付、电商等等的合作，所以合作论今年包括传统金融机构也改变了互联网金融的看法，纷纷跟互联网金融合作。

第八种可称之为依附论，或者是寄生虫论，央视的一个评论员说余额宝是吸血虫，寄生在传统金融机构上吸血，推高了融资成本。这个理论引起了大家强烈的反感和热烈的讨论。

第九种是融合论，认为传统机构和互联网金融机构不是简单的竞争分立，而是相互地融合渗透，形成更大的共存空间。目前来说，融合从表层逐渐在深入，从互联网和金融融合到消费者，然后融合到我们的整个产业，这样一层层深入。

第十种是创新论，互联网金融也是一种创新，从技术创新、产品创新，再到模式创新、组织创新，现在到了监管创新和制度创新的阶段，互联网金融也是创生一个新的系统，把互联网和金融联合起来形成一种创新的生态。

大家可以看到，在这一年多，互联网金融发展过程中，在争议中慢慢形成了更多的共识。其中核心的共识就是技术驱动创新，创新改变金融。这个过程中，大数据作为核心技术。在我们移动互联、社交媒体、云计算、大数据的基础之上形成了这一套新的基础设施和资源条件，有助于我们金融走向普惠金融，支持我们的小微企业和三农，形成一种新的服务特点，从而使金融过去不能服务到的一些地方有了新的机会。也就是说，让普惠金融能够照耀到更多的民生领域。谢谢大家！

2014三亚·财经国际论坛由中国国际友好联合会主办，《财经》杂志承办，中国友谊促进会为支持机构，于2014年12月12-14日在三亚海棠湾喜来登度假酒店举行，主题为“新经济 新平衡”。