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上市银行中报数据汇总(转载)

(2009-09-03 18:10:00)
标签:

杂谈

分类: 财经文摘

乐水序:转载自阮江的博客,他的博客里不时有某个行业所有企业的财务数据整理分析,我曾经做过汽车行业的财务数据整理,知道这是要花相当多精力的,在此表示感谢!

     

 

1.  收入与利润情况

股票代码

股票名称

营业收入同比

净利同比

利息净收入环比

佣金手续费收入环比

净利环比

000001

深发展

5.28%

7.82%

-7.11%

44.15%

5.99%

002142

宁波银行

15.20%

-3.22%

9.33%

22.78%

-0.47%

600000

浦发银行

-1.69%

5.29%

9.56%

24.11%

29.04%

600015

华夏银行

-11.26%

-13.61%

17.12%

24.95%

37.22%

600016

民生银行

20.24%

22.07%

4.37%

51.15%

95.55%

600036

招商银行

-12.96%

-33.41%

-3.58%

32.70%

-3.66%

601009

南京银行

18.62%

1.56%

15.06%

55.27%

-6.01%

601166

兴业银行

-7.29%

-4.90%

3.36%

59.84%

11.59%

601169

北京银行

-2.19%

0.75%

1.93%

33.39%

-5.36%

601328

交通银行

-2.19%

0.29%

4.46%

26.84%

-4.48%

601398

工商银行

-4.29%

2.76%

0.94%

4.78%

-12.09%

601939

建设银行

-3.20%

-4.88%

1.43%

-2.21%

12.38%

601988

中国银行

-9.42%

-2.45%

2.84%

3.81%

24.17%

601998

中信银行

-15.54%

-16.28%

7.61%

24.66%

18.24%

平均

 

-0.76%

-2.73%

4.81%

29.02%

14.44%

 

    虽然营业收入与利润略有下降,总体而言,变化不大。贷款规模的扩大基本抵销了息差降低对收益带来的不利影响。值得期待的是:利息收入、佣金手续费和净利润季度环比都在增加。

 

2.  影响收益的各因素分析

股票代码

股票名称

贷款增长率

存款增长率

平均资产效率

资产效率变动

业务管理费占营业收入比例

业务管理费率变动

资产减值损失率

上年同期

000001

深发展

20.65%

15.55%

2.95%

-0.11%

39.29%

3.29%

14.74%

17.06%

002142

宁波银行

30.70%

27.30%

3.17%

-0.12%

41.81%

1.58%

8.86%

3.69%

600000

浦发银行

34.57%

30.31%

2.28%

-0.36%

25.56%

-11.12%

11.51%

7.25%

600015

华夏银行

19.81%

16.12%

2.02%

-0.39%

44.41%

3.00%

20.12%

24.04%

600016

民生银行

37.30%

36.85%

3.45%

0.13%

33.47%

-9.08%

13.42%

5.92%

600036

招商银行

31.77%

23.19%

2.78%

-0.73%

42.24%

5.47%

10.55%

4.84%

601009

南京银行

49.16%

50.16%

3.12%

-0.32%

26.45%

1.09%

12.99%

7.62%

601166

兴业银行

28.36%

30.60%

2.49%

-0.42%

34.29%

-0.54%

0.26%

8.06%

601169

北京银行

29.39%

22.02%

2.50%

-0.45%

19.79%

-3.61%

5.13%

8.02%

601328

交通银行

30.15%

26.77%

2.47%

-0.40%

27.18%

-4.16%

11.91%

10.97%

601398

工商银行

18.91%

15.93%

2.80%

-0.37%

29.69%

0.80%

6.88%

11.82%

601939

建设银行

19.28%

19.36%

3.14%

-0.40%

28.93%

-1.78%

9.80%

10.29%

601988

中国银行

30.86%

21.81%

2.84%

-0.44%

31.42%

-0.10%

9.35%

14.40%

601998

中信银行

48.70%

24.05%

2.64%

-0.74%

30.75%

-2.22%

7.39%

7.02%

平均

 

30.69%

25.72%

2.76%

-0.37%

32.52%

-1.24%

10.21%

10.07%

 

    上表中,资产效率是是营业收入与总资产的比值,已经折算成年效率。数据表明,整个银行业存贷规模普遍大幅增加,而由于息差降低,资产效率普遍下降。

    民生银行由于上半年处理海通证券取得49.02亿 的投资收益,其资产效率增加,剔除该因素,实际民生银行的资产效率为2.32%。

    尽管招商银行的资产效率还是挺高的,但其降幅达0.73%,仅次于中信银行,同时,招商银行的业务管理费和资产减值损失都高于上年同期,因此,招商银行的营业收入同比下降近13%,而净利下降达33.41%。

    资产减值损失率是资产减值损失与营业收入之比。兴业银行的资产减值损失率特别低,这也是其净利同比降幅小于营业收入同比降幅的原因。

 

3.  资产质量分析

股票代码

股票名称

贷款增长率

不良贷款变动率

不良贷款率增减

最新拨备率

拨备率增减

000001

深发展

20.65%

28.22%

0.04%

133.07%

27.93%

002142

宁波银行

30.70%

20.34%

-0.07%

160.41%

7.85%

600000

浦发银行

34.57%

-0.03%

-0.31%

216.03%

23.54%

600015

华夏银行

19.81%

1.94%

-0.27%

153.36%

2.14%

600016

民生银行

37.30%

-1.51%

-0.34%

169.93%

19.88%

600036

招商银行

31.77%

2.55%

-0.25%

241.39%

18.10%

601009

南京银行

49.16%

24.02%

-0.28%

164.69%

-5.36%

601166

兴业银行

28.36%

3.96%

-0.16%

218.78%

-7.79%

601169

北京银行

29.39%

-5.02%

-0.41%

200.41%

20.18%

601328

交通银行

30.15%

1.98%

-0.42%

123.00%

6.18%

601398

工商银行

18.91%

-14.98%

-0.72%

138.57%

21.08%

601939

建设银行

19.28%

-7.96%

-0.50%

150.51%

18.93%

601988

中国银行

30.86%

-11.43%

-0.86%

138.96%

17.24%

601998

中信银行

48.70%

8.25%

-0.37%

150.05%

0.02%

平均

 

30.69%

3.59%

-0.35%

168.51%

12.14%

 

    深发展、宁波银行、南京银行不良贷款增加较多,但由于贷款规模增加,除深发展外,不良贷款率普遍下降,其中:工行、建行和中行三大行实现不良贷款和不良贷款率双降。除南京银行和兴业银行外,拨备率普遍提高,三大行中建行的拨备率已达到150%的标准。

 

4.  估值分析

股票代码

股票名称

权益比

每股收益

净资产收益率

最新股价

动态市盈率

市净率

000001

深发展

30.09

0.744

12.85%

19.16

12.87

3.31

002142

宁波银行

14.42

0.282

7.84%

11.54

20.43

3.20

600000

浦发银行

34.60

0.856

14.49%

19

11.10

3.22

600015

华夏银行

28.43

0.334

5.92%

9.59

14.37

1.70

600016

民生银行

24.63

0.392

12.88%

6.43

8.21

2.11

600036

招商银行

23.43

0.432

9.81%

14.54

16.82

3.30

601009

南京银行

11.30

0.436

6.97%

15.67

17.97

2.51

601166

兴业银行

22.86

1.245

11.72%

30.97

12.44

2.92

601169

北京银行

13.52

0.469

8.27%

15.37

16.37

2.71

601328

交通银行

21.19

0.318

10.02%

8.26

12.99

2.60

601398

工商银行

18.55

0.199

10.76%

4.63

11.66

2.51

601939

建设银行

17.99

0.239

11.02%

5.44

11.39

2.51

601988

中国银行

16.33

0.170

8.60%

3.9

11.45

1.97

601998

中信银行

14.15

0.181

7.11%

5.15

14.26

2.03

平均

 

20.82

0.450

9.88%

12.12

13.74

2.61

 

    上表中权益比是总资产与股东权益之比。权益比高,可以提高净资产收益率,但也会增加经营风险。银行业的经营特点决定了权益比很少有低于10倍的,但高于25倍的权益比经营风险就会大大增加,坏帐的少许提高就会使银行的业绩大幅下降。上半年以来,由于存贷规模的大幅增加,上市银行的权益比有扩大之势,其中浦发银行已高达34,6倍,这也是浦发急于权益融资的原因所在吧。权益比的扩大也许是造成近来银行股普遍跌幅较大,估值较低的原因所在吧。

    上表中,民生银行的市盈率特低,这与上半年处置海通证券收益取得的投资收益有关,因为这部分收益不具持续性。


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