3月25日晚间中国银行披露了其2014年年度报告。

 

归属于上市公司股东的净利润1695.95亿，同比增长8.08%。基本每股收益0.61元（同比增长8.93%）, 每股净资产3.70元（较上年末增11.78%）。以3月25日收盘价4.30计，最新的PE=7.05，PB=1.16。

 

资产质量：
不良贷款余额为1,004.94亿元，比年初增加37.15%。
不良贷款率为1.18%，比上年末上升0.22个百分点。四季度单季上升0.11个百分点。
集团关注类贷款余额2,006.54亿元，占贷款余额的 2.37%，比上年末下降0.12 个百分点。
本行逾期贷款共计1,259.36亿元，占比由去年末的1.16%上升至1.48%。
拨备覆盖率187.60%，比年初下降41.75个百分点。四季度拨备1.53亿，明显乏力。
贷款拨备率2.22%，比年初上升了0.01个百分点。（注：中行报告中标明的是2.68%,是根据中国内地机构数据计算的。）
集团资产减值损失483.81亿元，同比增105.79%。 

 

规模效应：
资产总额152,513.82亿元，较年初增长9.93%。环比三季度降1.14%。
存款总额108,852.23亿元，增幅7.80%。环比三季度降1.47%。
同业及其他金融机构存放款项余额17,802.47亿。较期初增加14.73%。
贷款余额达84,832.75亿元，较年初增幅11.51%。

 

营收状况：

营业收入4,563.31亿元，同比增长11.98%。
利息净收入3,211.02亿元，同比增长13.23%。
手续费及佣金净收入912.4亿元，同比升11.14%。

 

其它：

非利息收入占比由上年同期的30.41%降低至29.63%。
存贷款比例72.97%。
加权净资产收益率： 17.28%
净息差 2.25
核心资本充足率 11.04

 

股东数：

年末股东总数1,065,843户。
本年度报告披露日前第五个交易日末（3月19日）的股东总数上升至1,389,749户。上升幅度明显！

 

分配情况：

每10股派发现金股利人民币1.9元（含税）。

 

下面图解各重要指标：

 

净利润增速

全年净利润增速降至8.08%。第四季度单季增幅下降到了4.80%。很大的原因来自非对称降息及上浮1.2倍所致。另外加大了不良处理力度。

注：银监会公布的商业银行净利润增速，全年为9.65%，四季度单季为负增长-2.06%。

 

净利润

 

目前公布的银行净利润排行

 

股东权益

归属于母公司股东权益11,408.59亿元，较期初增长23.48%；四季度单季环比增加13.48%。

对于银行股，因其净资产收益率高，尽管净利润增速不够高，但仍然能够保证股东权益的大幅稳定增加！

股东权益总额对资产总额的比率为7.48%。

加权净资产收益率： 17.28%

不良贷款：

不良贷款余额为1,004.94亿元，比年初增加37.15%。

另外，全年内共核销279.01亿。如下图，后三个季度核销力度明显加大。

 

不良贷款率：

不良贷款率为1.18%，比上年末上升0.22个百分点。四季度单季上升0.11个百分点。

 

不良贷款分类

集团关注类贷款余额2,006.54亿元，比上年末增加 113.61亿元，占贷款余额的 2.37%，比上年末下降0.12 个百分点。

 

逾期贷款

截至报告期末，本行逾期贷款共计1,259.36亿元，占比由去年末的1.16%上升至1.48%。

拨备覆盖率
拨备覆盖率187.60%，比年初下降41.75个百分点。四季度拨备1.53亿，明显乏力。


贷款拨备率

贷款拨备率2.22%，比年初上升了0.01个百分点。暂低于2.5%的标准。

注：中行报告中标明的是2.68%,是根据中国内地机构数据计算的。

资产减值损失：

集团资产减值损失483.81亿元，同比增105.79%。

总资产

报告期末，资产总额152,513.82亿元，较年初增长9.93%。环比三季度降1.14%。


存款总额

存款总额108,852.23亿元，增幅7.80%。环比三季度降1.47%。

同业及其他金融机构存放款项

余额17,802.47亿。较期初增加14.73%。

 

贷款总额

贷款余额达84,832.75亿元，较年初增幅11.51%。

存贷比

报告期末存贷款比例72.97%。

营业收入

营业收入4,563.31亿元，同比增长11.98%。

（下图为单个季度数值）

利息净收入

利息净收入3,211.02亿元，同比增长13.23%。（下图为单个季度数值）

 

手续费及佣金收入

手续费及佣金净收入912.4亿元，同比升11.14%。（下图为单个季度数值）


非利息收入占比

非利息收入在营业收入中的占比由上年同期的30.41%降低至29.63%。


净息差 2.25

核心资本充足率 11.04

 

股东数

报告期末股东总数1,065,843户。

本年度报告披露日前第五个交易日末（3月19日）的股东总数上升至1,389,749户。上升幅度明显！