【阿令】周三简评——20220928
2022-09-28 23:07:34
上证指数，短线，继续创新低，但经过昨天的反弹，使得下跌减速；
中线，上证指数是相对抗跌的，目前不是双底的结构，更类似2019年6月或8月，是在调整过程中。
创业板指，中线，目前更接近双底结构，反弹有一定确定性，但反弹力度有不确定性，比如2016年3月双底之后的反弹就很弱势。
长线，现在的调整比2015~2018年的级别小，观察中线反弹的力度是很重要的。
深证综指，今天跟朋友讨论职业规划的问题，需要一些策略，人无远虑必有近忧。
职业规划和资产配置的角度，现在是第1波下跌，并且已经持续一段时间，跌幅也不小了。未来4~5年，参照2002~2007年、2011年~2015年和2016~2021年，假设时间按下“快进键”，直接穿越4~5年的周期，按红色箭头走势，近乎于“躺赢”。
但现实是蓝色箭头走势，类似2004~2005年、2011~2012年和2018年的第2波下跌，不是轻轻松松穿越的。不能“躺赢”，更不能“躺平”，而是需要一些策略。
职业规划的角度，目前2种思路，或者最小单元作战，尽量控制成本；或者较大平台，抱团取暖，提升抗风险能力。
资产配置和股市的策略，一部分“阵地战”，涨1倍或跌50%都不管它，强行穿越4~5年周期；一部分“运动战”，做第1波下跌和第2波下跌之间的反弹；还有一部分“游击战”，短线操作，严格止盈止损。
“阵地战”还是军工芯片+互联网券商，不管它了。“运动战”1~2年，主要看好军工和煤炭：
军工的成长属性较强，近几年与创业板指基本同步，7月份以来的调整中，军工股相对抗跌。军工股的逻辑也很清晰，军费占GDP的比例稳步提升，装备费用占军费的比例也提升；
煤炭股近2年的走势一枝独秀，几乎是最强势的板块。看好煤炭主要是基本面逻辑，全球通胀+国内限价，拉长煤炭景气期。
短线主要看好酿酒股，作为蓝筹股的代表，酿酒股中线强于沪深300，短线也率先启动。
2019~2021年是天时地利人和的一波行情，阵地战为主，准确讲是包围战、歼灭战；
今年回头看，“敌方”是比较强大的，今年以及未来一段时间，需要加入更多运动战和游击战的内容。
短线，还是去弱留强，关注酿酒股。
【阿令】周三简评——20220928
上证指数，短线，继续创新低，但经过昨天的反弹，使得下跌减速；
中线，上证指数是相对抗跌的，目前不是双底的结构，更类似2019年6月或8月，是在调整过程中。
创业板指，中线，目前更接近双底结构，反弹有一定确定性，但反弹力度有不确定性，比如2016年3月双底之后的反弹就很弱势。
长线，现在的调整比2015~2018年的级别小，观察中线反弹的力度是很重要的。
深证综指，今天跟朋友讨论职业规划的问题，需要一些策略，人无远虑必有近忧。
职业规划和资产配置的角度，现在是第1波下跌，并且已经持续一段时间，跌幅也不小了。未来4~5年，参照2002~2007年、2011年~2015年和2016~2021年，假设时间按下“快进键”，直接穿越4~5年的周期，按红色箭头走势，近乎于“躺赢”。
但现实是蓝色箭头走势，类似2004~2005年、2011~2012年和2018年的第2波下跌，不是轻轻松松穿越的。不能“躺赢”，更不能“躺平”，而是需要一些策略。
职业规划的角度，目前2种思路，或者最小单元作战，尽量控制成本；或者较大平台，抱团取暖，提升抗风险能力。
资产配置和股市的策略，一部分“阵地战”，涨1倍或跌50%都不管它，强行穿越4~5年周期；一部分“运动战”，做第1波下跌和第2波下跌之间的反弹；还有一部分“游击战”，短线操作，严格止盈止损。
“阵地战”还是军工芯片+互联网券商，不管它了。“运动战”1~2年，主要看好军工和煤炭：
军工的成长属性较强，近几年与创业板指基本同步，7月份以来的调整中，军工股相对抗跌。军工股的逻辑也很清晰，军费占GDP的比例稳步提升，装备费用占军费的比例也提升；
煤炭股近2年的走势一枝独秀，几乎是最强势的板块。看好煤炭主要是基本面逻辑，全球通胀+国内限价，拉长煤炭景气期。
短线主要看好酿酒股，作为蓝筹股的代表，酿酒股中线强于沪深300，短线也率先启动。
2019~2021年是天时地利人和的一波行情，阵地战为主，准确讲是包围战、歼灭战；
今年回头看，“敌方”是比较强大的，今年以及未来一段时间，需要加入更多运动战和游击战的内容。
短线，还是去弱留强，关注酿酒股。