长江存储产业链

一、半导体材料：

【电子特气|华特气体】

21年YMTC贡献收入1.2亿，在YMTC份额15%。目前由小品类积极延伸至乙硅烷、锗烷、三氟化氮等大吨位品类，募投部分项目扩产已达使用状态，公司光刻气体通过ASML认证，目前在国内光刻气体市占率在60%以上。

【光刻胶|彤程新材】

大客户为SMIC，在YMTC部分产品认证中，整体销售额处于放量的初期阶段。光刻胶进展积极：K胶旧料号放量、新料号导入积极。可降解材料业务超预期叠加成本压力缓解。

二、半导体设备：

【CMP|华海清科】

2021年8亿收入，其中5.3亿来自YMTC，收入贡献60%以上，基本具备全工艺替代能力，在YMTC的份额达50%以上，SMIC、长鑫等头部产线亦有高份额订单，22年全年有望实现120-150台发货。

【涂胶显影|芯源微】

i-line涂胶显影设备在YMTC验证通过，获得重复订单，KrF在手订单10台，其中3台来自YMTC。公司在其他龙头晶圆厂亦有喜人进展，用于barc涂胶的offline机台已在SMIC验证通过，有望导入i-line和Krf。公司中报在手订单超过22亿元，22年新签14亿元，其中前道设备占比达6成，2022-23年迎来前道设备加速放量。

【刻蚀|中微公司】

YMTC2021年为公司贡献2成收入，得益于YMTC的支持，中微ICP新品放量表现亮眼，公司21年全年ICP/CCP收入结构达1:3。此外，公司极高深宽比刻蚀亦在和YMTC合作开发，用于替代Lam的独家产品。

【湿法|盛美上海】

21年收入约20%来自YMTC。在YMTC的新增扩产中清洗设备份额4成以上，立式炉亦导入顺利。有望送样新产品到YMTC进行验证。

【设备龙头|北方华创】

设备板块绝对龙头，国内任何晶圆产线扩产中毋庸置疑的最大国产供应商。ICP、PVD、炉管三大优势品类和YMTC保持稳定合作关系。2022/23年有望维持50%收入增速。

【封装设备|新益昌】

封装设备国内龙头，实现从LED-miniLED-分立器件-集成电路的封装设备递进式发展。预计2022年miniLED/半导体封装设备分别实现50+/50%收入增速，和H客户合作的先进封装设备亦有望为公司打开数倍的成长空间。

PS：YMTC就是长江存储，上述资料时间节点稍早

国内其他存储芯片相关公司：

兆易创新：公司利基型DRAM已推出自研19nm DDR3、17nm DDR4、以及LPDDR3/4等多个料号产品，同时公司与合肥长鑫合作，代销大容量DRAM，合肥长鑫为国内最大的大容量DRAM厂商，可与美光对标（3月1日，公司公告：22年与长鑫的实际采购额8.74亿元，其中自研2.61亿元，代销6.13亿元；预计23H1与长鑫关联交易金额预计为0.8亿美金（5.55亿元），其中自研0.3亿美金（2.08亿元），代销0.5亿美金（3.47亿元））。

东芯股份：国内 SLC NAND Flash占比最高的公司（超50%），同时积极布局Nor Flash和利基型DRAM，未来成长性高。

德明利：主营为闪存主控芯片设计、研发，存储模组产品应用方案的开发、优化，以及存储模组产品的销售。公司产品主要包括存储卡、存储盘、固态硬盘等存储模组，主要聚焦于移动存储市场。

同有科技：公司主要从事数据存储、闪存存储、容灾等技术的研究、开发和应用,为政府、特殊行业、金融、能源、交通、制造业、医疗和教育等行业用户构建高效、稳定、可靠的存储产品及解决方案。公司产品主要包括NetStor磁盘存储系统、NetStor存储管理软件等产品、各类数据存储解决方案及相关技术服务。NetStor磁盘存储系统中的NetStoriSUM系列于2009年获“北京市自主创新产品”认证；相关数据存储产品及解决方案成功应用于工信部、公安部、上海世博会、工商银行等客户。在SSD固件算法领域，参股公司忆恒创源是目前国内唯一能够与三星，Intel等国际大厂同台竞技的国产独角兽存储公司。

江波龙：公司主要聚焦于存储产品和应用，形成固件算法开发、存储芯片测试、集成封装设计、存储芯片设计等核心竞争力。

普冉股份：公司的主营业务是非易失性存储器芯片的设计与销售。主要产品包括NORFlash和EEPROM两大类非易失性存储器芯片，属于通用型芯片，可广泛应用于手机、计算机、网络通信、家电、工业控制、汽车电子、可穿戴设备和物联网等领域。

深科技：公司近年来持续发展先进封装测试技术，深入推进存储项目，与国内龙头存储芯片企业开展战略合作。全资子公司沛顿科技封装技术包括wBGA/FBGA等，具备先进封装FlipChip/TSV技术（DDR4封装）能力。子公司沛顿科技能够为DRAM和Flash产品提供完整的芯片终测服务，是国内存储芯片行业唯一具有竞争力的公司。

新元科技：存储软硬件设备主要应用于企业级存储、大型数据机房、IDC数据中心等。

盈方微：公司主营业务包含两大业务板块：集成电路芯片的研发、设计和销售、电子元器件分销双主业的经营模式。公司以全资子公司上海盈方微、控股子公司绍兴华信科为主体开展芯片的研发设计业务；通过控股子公司华信科及WORLD STYLE 开展电子元器件分销业务。