标签:
股票股市评论理一言语录期权财经 |
分类: 中国股市预测 |
今日延续期权策略二的操作:按昨日计划,继续备兑开仓:
昨日讲:后市,等待该合约(购6月2400)价格回升至我备兑开仓价时的价格附近或以上,我再重新备兑开仓该合约(昨日讲的:近日计划)!
今日下午,我以0.19元附近(已抛除下次可能再次平仓的手续费),备兑卖出开仓10张50ETF购6月2400期权合约,获得买方权利金:19000元(0.19元乘以10张乘以1万份),再次重新锁定我10万份50ETF现货总利润34800元:交割价2.4+权利金0.19-现货成本2.242=每份盈利0.348元,乘以10张,再乘以1万份=总利润34800元。--理一言2015年2月13日(周五)微信随笔、发群!
理一言2015年2月13日(周五)晚间随笔:
今日是周末,也是50ETF期权上市的第一周!我总结一下自己第一周的实盘操作:
目前持有三个合约:
一:50ETF认购4月2300期权合约:0.16元开权利仓:浮亏:0.16-收盘0.1533
二:50ETF认沽9月2300期权合约:0.25元开义务仓;浮赢:0.25-收盘0.1205
三:50ETF认购6月2400期权合约:0.19元备兑卖出开仓10张:已锁定现货盈利。
策略一(对应上述合约一):无论50ETF现货、50ETF认购4月2300期权合约怎么走,都不管!我要的是未来的现货,即:以少量资金,投资现货!在合约的存在时间内,我是不会平仓的!除非该合约涨得太离奇,比如:涨300点以上或更高!
策略二(对应上述合约二):(1)我持有的义务仓50ETF认沽9月2300的走势,若接近我的成本价0.25元,我会在0.24元附近停损(买入平仓)。(2)50ETF现货若继续上涨,并远远超过每份2.4元,我会逢低买入平仓50ETF认沽9月2300期权合约(并结束此次投资),具体超过2.4元多少,才会平仓,我需要评估该合约的时间价值。因为理论上来说,只要过了2.4元,该合约的内在价值为零。而时间价值一是取决于合约的存在时间,二是取决于现货和合约交割价格的远离度。即:存在时间越长,合约的市场价格(合约走势)变数越大;现货和期权合约交割价格差距越大,变数越小。因此,若50ETF现货涨到2.6元以上(越高越好,比如:3元以上),可以评估其时间价值为0.01以下,这时,我绝对会买入平仓了!买入平仓后,获得的剩余权利金具体能剩多少?是0.25-0.05,还是0.25-0.0001,这是以后的事了。假设:落实:获得权利金0.25-0.05=0.2元,将意味着我的50ETF认沽9月2300的义务买入,就不用承担了。因为没有人会赔了权利金,再贴水卖给我现货!因此,本次期权投资我也就没有完成!但,我获得了权利金的补偿!若能提前实现(比如,在4月26日前,我就平仓了该合约),我可将投资的愿望转移到我另一个买权50ETF认购4月2300合约上,已经获得的权利金0.2元(假设的0.2元),可以将我的买权50ETF认购4月2300交割成本由2.46元(合约交割价2.3元+权利金付出0.16元=2.46元)降低至2.26元(合约交割价2.3元+权利金付出0.16元-另一个合约可能获得的权利金0.2元=2.26元)。
策略三(对应上述合约三):我的备兑50ETF认购6月2400期权合约:目前已锁定现货盈利(具体:见上文:开篇文),备兑锁定的现货也是我长线的筹码(投资为目的、不会轻易卖出的筹码),备兑后,现货就成了交割品,因此,该合约也属于义务仓,只是不同于其它义务仓保证金的形式而已!即:非备兑义务仓需要保证金,备兑仓则以同等现货代替(备兑仓会有调整,比如:遇到分红时,需要备兑仓持有人做一些对应的处理)。
由于备兑仓已提前锁定了利润,所以,是零风险!无论市场怎么变?即使多、空双方打出了狗脑子,也和备兑仓没有关系!(未完,待续)!因此,我会以很好的心态,来看待行情的演绎,并以长线持仓的目的,寻找短期套利的机会,并力争让自己的现货持仓成本不断地降低!该期权合约策略对应操作计划:(1)未来,只要下行,并见0.13元附近或以下,我会备兑平仓,之后,等下一次备兑开仓的机会!(2)未来,若上行,会再次考虑向价格更高、存续时间更长的合约转移备兑持仓!这种备兑策略方式可能会持续一年左右!
目前我的持仓个股及持股数量没有任何变化:见以下截图:
http://photo24.hexun.com/p/2015/0213/545297/b_vip_1391192C77E1C41842922A9EC792F5B6.jpg[原创
今日上午微信、QQ发言截图:
http://photo24.hexun.com/p/2015/0213/545297/b_vip_10EEB0EDFD4F6C367E1459ACC0F35509.jpg[原创
http://photo24.hexun.com/p/2015/0213/545297/b_vip_10EEB0EDFD4F6C36DF4FDE7A6C3F2B0E.jpg[原创
http://photo24.hexun.com/p/2015/0213/545297/b_vip_8E26E8F3EF8C04A6E05A58272392D22B.jpg[原创