银行存款保证金大幅度增长原因分析

一、利率的原因

由于国内人民币一年期存款利率为3.5%,由于金融危机，经济低迷，企业资金需求下降以及美国宽松货币政策，导致香港市场贷款利率为1-1.5%,这让部分企业依靠资金就可以获得收益。

  如：企业A将全额资金100万人民币存在国内银行，国内银行开出受益人为香港企业的保函到香港某银行，由于国内银行与香港的银行的有授信关系，香港企业在当地银行贷款。从而得到利差。

  企业收益==100X3.5%-100(相当于100万人民币的外汇)X1.5%

  从上述公式可以看出企业不需要做贸易,就收益2%.

二、人民币升值预期

由于人民币升值预期强烈,很多企业为了规模汇率风险,很多企业办理了远期结售汇业务,如今天中国银行美元即期结汇价格为6.3722 ,2年期的价格为6.1334,因为利益驱动,出口商通过国内\国外银行的合作,办理出口代付,控制汇率风险.

三、跨境人民币业务

由于国家大力发展这项业务,没有将人民币外债纳入外债管理,还有企业用人民币付汇多,而出口收汇用人民币的只占到10%不到,导致银行开出远期信用证比例高,香港市场人民币富裕目前有5300多亿,投资渠道少,因而人民币利率低.

四、银行存款的需要

  稳健货币政策下,各家银行资金普遍较紧,而没有存款,放贷能力下降,收入必然受到影响.

五\业务产品的创新

  由于上述原因,银行大胆创新新产品如内保外贷\票据保付\海外代付\人民币转让信用证等

调整后银行的风险

一\存款的创造能力下降,短期看相当与提高存款准备金50基点.,长期看对国有大银行影响大,可以将这是他们去年到今年存款大幅度增长的法宝.

二\放贷能力下降,估计下降5---8%不等,城市商业银行要低些.

三\国有银行\股份制银行中间业务手续费难以完成年初的指标\任务