随着财富的迅速累积，超高端财富群体所面临的挑战也日益复杂多样。例如，随着创始一代步入晚年，如何实现与继承者——即“新生代”的顺利权力交接，确保企业基业长青；如何有效传承不仅限于金钱，更包括智慧与经验的宝贵精神财富；在面对日益丰富的资产配置选项时，如何做出明智选择；又如何巧妙地将企业与家族财产的法律风险、管理风险进行物理隔离，确保两者各自稳健发展；同时，如何在享受财富带来的自由之时，也不忘回馈社会，持续践行企业与家族的社会责任……这些难题如同重重关卡，亟待破解。

正是在这样的背景下，家族信托作为高净值人群传承规划中的一把利器，逐渐走进了公众视野。它不仅为这些精英家庭提供了灵活且强大的财富管理与传承方案，还成为了私人银行服务领域的一大亮点与竞争焦点。家族信托通过其独特的法律架构与灵活的运作机制，帮助高净值客户实现财富的精准传承、风险的有效隔离以及社会责任的积极履行，为他们的家族财富管理与企业长远发展保驾护航。

01中国家族信托业务迎来爆发式增长

2023年高净值的私人银行财富继续保持着较高的增长态势。据统计，11家大的银行私行资产管理规模达到了18.89万亿元，比2022年增长约2万亿。尤其值得注意的是，私行当中的高端业务家族信托增速更为迅猛。

中国银行在年报中表示，深耕家族信托业务，家族信托客户数比上年末（2022年末）增长105.60%，保险金信托规模快速增长，全市场首家落地积分捐赠设立慈善信托。

建设银行也表示，2023年底家族信托顾问业务实收资金规模890.00亿元，较上年增长29.91%，保持同业领先。

平安银行数据显示，2023年底家族信托及保险金信托新设立规模 546.07 亿元，同比增长43.6%。

民生银行披露，2023年，该行家族信托及保险金信托新增1365单，新增规模76.83亿元，是2022年新增规模的7.19倍；截至2023年末，家族信托及保险金信托规模106.60亿元，是2022年末的3.5倍。

02家族信托的功能

家族信托之所以越来越被高净值家庭所重视，除了可以作为一种私人定制的财富管理工具，兼有管理和保护家族财产的功能，以及利用其特殊的架构传承家族财产外，它还具有很强的包容性，它可以与保险等其他财富管理工具相结合，组合成企业家理想中的财富管理方案。

01 家族信托婚姻风险隔离功能

信托资产的独立性特质显著，它构筑了一道坚实的屏障，将信托内的资产与委托人及受托人的其他财产清晰区隔开来，除非信托设立之初，设立者不慎保留了过多干预权。这种独立性确保了信托财产能够超脱于设立者、受托人的个人债务、遗产继承、企业解散、破产清算等风险之外，成为保护家族财富免受外界侵扰的有效手段。尤其对于面临婚姻状况不稳定的家族而言，家族信托更是成为了规避财产分割风险、维护家族和谐与财富稳定的智慧之选。

一个经典案例便是龙湖地产吴亚军夫妇所精心构建的家族信托架构。在龙湖地产筹备上市之际，这对夫妇高瞻远瞩，提前布局，设立了四个精心设计的信托计划，旨在解决家族内部的长远规划、高层管理人员的激励机制以及员工激励等多重问题。随着龙湖地产成功上市，这一前瞻性的信托安排不仅稳固了公司的治理结构，更为后来夫妇二人的婚姻变故提供了缓冲垫。当吴亚军夫妇的婚姻走到尽头时，由于信托的巧妙安排，公司的股价得以平稳过渡，未受丝毫波及，控制权之争更是无从谈起，公司的日常运营与两位创始人的个人事业均未受到丝毫影响。这一系列操作被业界誉为“棋高一着”，展现了高超的财务规划与风险管理能力，仿佛是高手在棋盘上步步为营，既稳健又精准，尽显大佬级别的全局掌控力与深谋远虑。

02 家族信托的债务风险隔离功能

家族信托作为私人定制的财富管理工具，信托高度的私密性，信托财产也有独立性，设立人的财产变为信托财产后，不受设立人、受托人自身债务影响。L先生从事建材生意，虽挣了不少钱，但非常辛苦，后来经朋友介绍下看上了一个新能源项目，因为项目投资额很大，自有资金不足以支撑，L先生便把家里的不动产用于抵押在银行贷了款，利用贷款进行融资，同时，L先生自己还作为保证人对银债务提供连带责任。为了避免投资失败，L先生设立了家族信托，将自己的部分财产转入信托名下，妻子和孩子作为信托的受益人享有信托利益，以此来隔绝未来或将发生的债务问题。

利用信托隔绝债务风险需要注意的问题。

(1) 资产来源是否合法？

(2) 设立信托的目的是否是逃税？或逃债？

(3) 是否是Sham trust or Illusory trust（虚假信托）？

(4) 设立人控制权保留程度？